Wenn Grundsteuern nicht rechtzeitig bezahlt werden, werden sie zu einem Pfandrecht an der Immobilie. Der Bezirkssteuereintreiber erhebt ein Steuerpfandrecht auf die Immobilie und setzt eine Frist, bis zu der die Steuern bezahlt werden müssen. Wird die Verpflichtung nicht fristgerecht erfüllt, wird das Steuerpfandrecht in Form eines Steuerpfandbriefes öffentlich versteigert.
Die Regeln für Steuerpfandscheine variieren je nach Region. Ein allgemeines Verfahren ist den meisten gemein. Die Grundsteuer ist jedes Jahr zu einem bestimmten Zeitpunkt fällig und verfällt, wenn sie bis zu diesem Zeitpunkt nicht bezahlt wird. Bei säumigen Steuern fallen in der Regel Verspätungsgebühren an. Es wird eine zweite Frist gesetzt, und wenn die Steuern und Abgaben bis zur zweiten Frist noch nicht bezahlt sind, wird ein Steuerpfandbrief versteigert.
Zu verkaufende Zertifikate und Details zur Auktion werden in der Regel in der Lokalzeitung ausgeschrieben. Dies dient als zusätzlicher Hinweis an den Grundstückseigentümer, dass sein Pfandrecht bald verkauft wird. Es gibt dem Investor auch die Möglichkeit, die Auktion zu planen.
Der Nennwert einer Steuerbescheinigung ist höher als der Betrag der geschuldeten Steuern. Sie kann sich aus der nicht gezahlten Steuer, den dem Käufer zustehenden Zinsen, Säumnisgebühren für den Zöllner und Zeitungswerbekosten zusammensetzen. Der Eigentümer zahlt den neuen Betrag, um das Pfandrecht von der Immobilie zu entfernen.
Der Kauf und Verkauf von Steuerpfandbriefen bietet einen dreifachen Vorteil. Erstens kassiert der Landkreis noch die Einnahmen. Zweitens hat der Eigentümer zusätzliche Zeit, um die nachzuzahlenden Steuern zu bezahlen. Schließlich bietet der Erwerb von Pfandbriefen eine Chance für Anleger.
Grundsteuern sind notwendig, um die Infrastruktur des Landkreises wie Transport, öffentliche Dienste und Schulen zu bezahlen. Wenn die Steuern nicht bezahlt werden, hat der Landkreis Mühe, das Defizit auszugleichen und muss möglicherweise die Dienstleistungen für seine Einwohner kürzen. Steuerpfandbriefe werden für den geschuldeten Betrag verkauft und der Landkreis erhält die benötigten Einnahmen zurück.
Üblicherweise wird dem Grundstückseigentümer nach dem Verkauf des Zertifikats eine gewisse Zeit eingeräumt, um das Steuerpfandrecht einzulösen. Diese Nachfrist kann mehrere Jahre betragen. Anstatt sein Eigentum sofort durch die Zwangsvollstreckung zu verlieren, gewinnt der Grundstückseigentümer zusätzliche Zeit, um die Steuern zu zahlen und die Immobilie zurückzukaufen.
Der Kauf von Pfandbriefen bietet eine risikoarme Anlagemöglichkeit. Damit der Eigentümer das Pfandrecht aufheben kann, muss er nicht nur die Steuer, sondern auch die Zinsen zahlen. Der Investor verdient Geld mit den Zinsen. Die meisten Steuerbescheinigungen werden eingelöst, gelten also als relativ sichere Anlage. Jeder, der rechtmäßig Eigentum an einem Eigentum besitzen kann, kann Steuerpfandbriefe kaufen.