Los est?ndares de rendimiento de inversi?n global (GIPS) fueron desarrollados por el Chartered Financial Analyst Institute para estandarizar las pautas de informes y la rentabilidad de una empresa de inversi?n. El CFA Institute introdujo estos est?ndares de ?tica en 1999 para garantizar que los administradores de inversiones llevaran a cabo una divulgaci?n completa del desempe?o de las inversiones en diferentes pa?ses. La regulaci?n, las mediciones de desempe?o y las pr?cticas de inversi?n var?an en los diferentes pa?ses, pero los est?ndares de desempe?o de inversi?n global proporcionan un conjunto mundial de est?ndares de presentaci?n de desempe?o que les da a las empresas la capacidad de penetrar en los mercados globales.
Varias caracter?sticas clave de los est?ndares globales de rendimiento de inversi?n reflejan los elementos b?sicos que un planificador financiero o un analista financiero utiliza para presentar informaci?n de rendimiento de una empresa que administra inversiones. GIPS encapsula siete est?ndares que estas empresas deben cumplir. Estos est?ndares incluyen cosas como profesionalismo, integridad, deber con el cliente y diligencia.
El primer est?ndar de rendimiento de inversi?n global es el profesionalismo, que requiere un alto nivel de ?tica incluso si un problema no se identifica por escrito. Los profesionales financieros deben cumplir con las normas, reglamentos y leyes que rigen la profesi?n contable. Esto se aplica incluso en pa?ses donde las leyes de valores no son estrictas. Un analista financiero ch?rter debe cumplir con el C?digo y las Normas en esta situaci?n.
La integridad de los mercados de capitales es otro est?ndar que aborda el uso de informaci?n no p?blica. Las empresas de inversi?n no pueden actuar sobre la informaci?n no p?blica que podr?a afectar el valor de una acci?n. Esto se considera informaci?n privilegiada cuando un inversor adquiere informaci?n sobre una acci?n para vender o comprar antes de que la informaci?n se haga p?blica.
Los est?ndares globales de rendimiento de inversi?n reconocen las obligaciones fiduciarias que los corredores tienen con los clientes. Los intereses de los clientes se colocan por encima de los intereses de la empresa o el corredor. Esto incluye asesorar al cliente sobre los riesgos de inversi?n y garantizar que la informaci?n proporcionada sea precisa, completa y justa. El primer deber de los corredores es con el cliente. Los est?ndares de rendimiento de inversi?n global requieren que los corredores realicen sus tareas asignadas de acuerdo con las habilidades y capacidades requeridas para el puesto. Los corredores no deben revelar informaci?n confidencial ni causar da?o a la empresa de inversi?n.
Los GIPS para an?lisis de inversi?n, recomendaciones y acciones abordan la diligencia y una base razonable. Un analista financiero debe analizar las inversiones y hacer recomendaciones de inversi?n. Estas recomendaciones deben estar respaldadas por investigaciones y pruebas. Adem?s, el formato b?sico y los principios que guiaron las recomendaciones deben divulgarse a los clientes y posibles clientes. Esta informaci?n tambi?n debe distinguir entre hecho y opini?n.
Los est?ndares globales de rendimiento de la inversi?n requieren que los miembros del CFA Institute eviten comprometer la conducta. Este tipo de comportamiento podr?a afectar la integridad o reputaci?n del Instituto CFA. Los miembros tampoco deben tergiversar las implicaciones de la membres?a en el instituto.
Inteligente de activos.