Existem dezenas de partidos políticos em Israel. muitos dos quais têm representantes Israel tem cinco partidos políticos principais: Kadima, Trabalhista, Likud, Shas e Yisrael Beytenu. Esses cinco e menores partidos políticos constituem o sistema parlamentar de governo israelense. O Knesset, um parlamento unicameral de 120 membros, é eleito a cada quatro anos por meio de um sistema de representação proporcional. O chefe do partido político que ganha mais cadeiras é responsável pela formação do governo e, portanto, torna-se o primeiro-ministro. Desde a formação de Israel em 1948, nenhum partido político conquistou a maioria das cadeiras, sessenta e uma, no Knesset. Como resultado, os governos são formados por meio de coalizões.
O Kadima, um partido político de direita, foi criado em 2005 pelo ex-primeiro-ministro Ariel Sharon. O objetivo principal do Kadima é criar um Estado israelense e palestino forte. Ele se concentra na continuidade do plano de desligamento unilateral de Sharon – mover os assentamentos israelenses para fora de Gaza e fortalecer a segurança nas áreas palestinas. Este partido político também espera reformar o Knesset com mais eleições em diferentes níveis de governo.
O Partido Trabalhista, formado na década de 1930, é provavelmente o mais antigo dos cinco principais partidos políticos israelenses. Originalmente um partido político socialista de esquerda, agora pode ser classificado como um partido de centro-esquerda. O Partido Trabalhista defende menos governo e uma política monetária e fiscal estável. Em termos do conflito árabe-israelense, este partido político apóia fortemente as concessões territoriais e se opõe à agressão militar contra os palestinos. É esta postura que torna o partido político às vezes desagradável para os israelenses, especialmente em tempos de ataques terroristas frequentes.
O Partido Likud, formado em 1973, defende um mercado livre para a economia israelense e estabeleceu acordos de livre comércio com a União Europeia (UE) e os Estados Unidos (EUA). É amplamente baseado na ideia de um “Grande Israel” que enfatiza o direito da nação à Cisjordânia – a região dentro de Israel que fica a oeste do Rio Jordão. Ainda assim, foi o Partido Likud o primeiro partido político a ceder território ao Egito. A falta de interesse do Likud no Plano de Desligamento foi o que levou Sharon a se separar e formar o partido Kadima. O Likud atualmente apóia assentamentos israelenses em áreas palestinas e, embora apóie um Estado palestino, apóia um Estado palestino menor do que o que a maioria dos árabes defende.
Em 1984, o partido político Shas foi formado pelo Rabino Ovadia Yosef, que continua a servir como seu líder espiritual até hoje. Foi formado como uma reação à recusa do governo em estender o mandato do Rabino Yosef como Rabino Chefe de Israel. Após as eleições de 2006, seu líder político, Eli Yishal, formou uma coalizão com o Kadima, já que Shas conquistou um total de 12 cadeiras no Knesset. Sua prática de formar coalizões tem um grande efeito sobre suas políticas em relação às relações árabe-israelenses, muitas vezes sendo as mesmas do partido político governante com o qual se alinhou. Além disso, defende pagamentos sociais e restrição da autoridade do Estado.
Yisrael Beiteinu tem duas políticas básicas. Uma é a defesa de uma abordagem linha-dura em relação à Palestina e ao resto do mundo. Como sua política externa é amplamente baseada no realismo, Yisrael Beiteinu acredita que outras nações prefeririam que Israel não ganhasse o controle da Faixa de Gaza. A segunda política diz respeito à criação de condições socioeconômicas mais amigáveis para novos imigrantes. Nas eleições de 2006, Yisrael Beiteinu ganhou 11 votos no Knesset e tornou-se parte do governo de coalizão liderado pelo Kadima.