Uma casa pode ter várias hipotecas. As segundas hipotecas são subordinadas, o que significa que, em caso de inadimplência, a hipoteca primária ou primeira seria paga primeiro e, em seguida, quaisquer fundos restantes seriam usados para pagar quaisquer segundas hipotecas. Por esse motivo, as segundas hipotecas normalmente carregam uma taxa de juros mais alta. Além disso, como as primeiras hipotecas, as segundas hipotecas também acarretam custos de fechamento e “pontos” que podem tornar o custo total da segunda hipoteca mais caro.
No tipo mais comum de segunda hipoteca, o proprietário pode tomar emprestado até o valor do patrimônio líquido que possui na casa. Por exemplo, se o proprietário tem uma casa avaliada em $ 100,000 e atualmente deve $ 75,000 na primeira hipoteca, uma segunda pode ser retirada por $ 25,000. Como esse tipo de segunda hipoteca ainda é 100% garantido por patrimônio, é o tipo mais fácil de segunda hipoteca e não será tão caro quanto outras segundas hipotecas não totalmente garantidas.
Na verdade, existem vários tipos de segunda hipoteca. Uma segunda hipoteca de linha de crédito é aquela em que o proprietário não tira dinheiro imediatamente, mas, em vez disso, solicita uma linha de crédito garantida contra a casa, que pode ser usada conforme necessário.
Em alguns casos, uma segunda hipoteca é feita ao mesmo tempo que a primeira para ajudar a qualificar para uma nova compra. Um mutuário pode, por exemplo, se qualificar para uma primeira hipoteca que exija 30% de entrada. Se o tomador do empréstimo tiver apenas 20%, ele poderá conseguir uma segunda hipoteca com os 10% adicionais.
Também é possível obter uma segunda hipoteca superior ao valor da sua casa. Com um empréstimo com valor de empréstimo de 125%, seu endividamento total pode chegar a 125% do valor de sua casa. Esse tipo de empréstimo pode ser mais difícil de obter e pode exigir crédito superior. Uma grande desvantagem desse tipo de empréstimo é que seus juros não serão totalmente dedutíveis nos impostos. Os juros hipotecários são permitidos como dedução fiscal apenas até o valor garantido por bens imóveis.
A segunda hipoteca costuma ser uma excelente opção para obter o dinheiro necessário, embora, em algumas circunstâncias, o refinanciamento de uma primeira hipoteca possa ser uma opção melhor. Se a primeira hipoteca foi feita quando as taxas de juros eram altas, o refinanciamento da primeira hipoteca não só renderá o dinheiro necessário, mas também resultará em uma taxa de juros muito mais baixa. Ao decidir entre fazer uma segunda hipoteca e refinanciar, considere quais são os custos de transação (custos de fechamento) e investigue as taxas de juros relativas. Os resultados não serão os mesmos para todos. Se o refinanciamento ou a contratação de uma segunda hipoteca rende, os melhores resultados financeiros dependerão de seu patrimônio, avaliação de crédito e outros fatores existentes.