Une théorie de l’investissement est un concept basé sur la prise en compte d’un certain nombre de facteurs différents associés au processus d’investissement. Idéalement, la théorie impliquera d’examiner de près un large éventail de facteurs pour déterminer comment choisir les bons investissements pour un objectif ou un but particulier. Bien qu’il existe des approches de la théorie de l’investissement qui impliquent l’utilisation d’un certain nombre d’autres théories dans le cadre du processus, certains économistes décomposent la tâche en quatre domaines que presque tout le monde peut comprendre.
Le premier facteur clé de la théorie de l’investissement concerne les objectifs du portefeuille d’investissement. En déterminant comment diversifier le portefeuille tout en équilibrant cette diversification avec le type de titres individuels, l’idée est de protéger l’investisseur contre les replis d’un marché en prévoyant des hausses de valeur avec d’autres titres. Connu sous le nom de théorie moderne du portefeuille, ce facteur est essentiel au processus d’investissement des investisseurs qui ont des objectifs spécifiques pour le revenu généré par le portefeuille.
Un autre aspect important de la théorie de l’investissement concerne l’évaluation des investissements en fonction du degré de risque et du rendement potentiel. Ici, l’idée est d’aider l’investisseur à se concentrer sur les options qui comportent un niveau de risque acceptable tout en offrant le meilleur rendement. Cet élément est à la base du modèle de tarification des immobilisations et peut faire une grande différence pour savoir si un investisseur fait ou non les bons choix pour son portefeuille. Une approche similaire, connue sous le nom de théorie des prix d’arbitrage, se concentre davantage sur l’évaluation du degré de risque associé à une option d’investissement donnée, mais sert toujours à aider un investisseur à décider si le rendement potentiel vaut la volatilité associée à une option donnée.
Une théorie d’investissement bien conçue prendra également en compte la quantité d’informations disponibles sur l’option d’investissement et l’état général du marché ou des marchés sur lesquels l’option est négociée. Connu sous le nom d’hypothèse de marché efficace, ce concept soutient que toutes les informations pertinentes pour prendre la décision de détenir, d’acheter ou de vendre une option doivent être facilement accessibles à l’investisseur pour que le marché soit vraiment efficace. Étant donné que la connaissance de l’histoire passée, de la situation actuelle et des risques futurs potentiels associés à tout investissement est essentielle pour pouvoir faire des choix judicieux, l’investisseur doit déterminer si cette situation de marché efficace existe avant de décider de s’impliquer dans un investissement donné. .
Essentiellement, une théorie d’investissement consiste à prendre des décisions d’investissement éclairées. En tenant compte des objectifs et des objectifs de l’investisseur, il est possible de constituer un portefeuille qui aidera à atteindre ces objectifs. Afin de choisir judicieusement les bons investissements, il est important de savoir tout ce qu’il y a à savoir sur l’investissement et le marché sur lequel il est négocié. L’élaboration d’une théorie de l’investissement qui englobe tous ces facteurs augmentera considérablement les chances de succès et aidera l’investisseur à éviter les options d’investissement qui ne sont pas dans son meilleur intérêt.