Une fiducie défectueuse est une fiducie créée spécifiquement pour à la fois permettre des allégements fiscaux et augmenter la richesse des descendants de la personne qui octroie la fiducie. Le type le plus courant de cette fiducie est une fiducie de cédant intentionnellement défectueuse, ou IDGT, qui laisse essentiellement des actifs dans la fiducie qui sont exempts d’impôts. De plus, la personne qui dote la fiducie défectueuse, également connue sous le nom de cédant, paie les impôts sur le revenu sur les actifs, réduisant ainsi davantage la charge fiscale pour les descendants. Ces fiducies doivent être soigneusement construites pour résister à un examen fiscal et peuvent être dommageables si les actifs laissés derrière se déprécient.
Les fiducies sont des entités financières créées par une personne, également connue sous le nom de constituant, pour laisser la richesse aux descendants, également appelés fiduciaires. L’avantage de ces fiducies est qu’elles peuvent généralement aider les descendants à éviter les taxes successorales coûteuses qui sont encourues lorsque le mandant décède. Bien que les fiduciaires n’aient généralement pas le contrôle des actifs au sein de la fiducie et doivent se conformer aux stipulations du constituant, il s’agit toujours d’un arrangement financier avantageux. Une fiducie en particulier, une fiducie défectueuse, est particulièrement efficace pour protéger les fiduciaires d’un fardeau financier excessif.
Pour créer une fiducie défectueuse, un constituant doit d’abord prêter à la fiducie une partie de ses fonds. En échange de ce prêt, l’IDGT doit verser des intérêts périodiques au concédant à un taux déterminé par les agents des impôts. La fiducie utilise ensuite les fonds tirés du prêt pour acheter un ou plusieurs actifs de la succession du constituant. Ces actifs comprennent souvent des biens immobiliers ou des titres de placement, dont la valeur peut s’apprécier avec le temps.
Ce faisant, la fiducie défectueuse enlève de la valeur à la succession, réduisant ainsi le fardeau de l’impôt sur les successions lorsque le constituant décède. En outre, le constituant continue de payer de l’impôt sur le revenu pour les gains accumulés par les actifs, ce qui réduit encore la valeur de la succession. Les héritiers de la fiducie sont alors autorisés à accéder à ces actifs ou aux fonds générés à partir d’eux comme stipulé par la fiducie.
L’un des problèmes d’une fiducie défectueuse est que ses efforts pour éviter les impôts peuvent la mettre sur le radar des agents des impôts. Si la fiducie ne respecte pas les lois fiscales, la fiducie peut finir par coûter plus cher aux héritiers que prévu. En outre, si la valeur des actifs se dépréciait, le constituant pourrait en subir le double. Il ou elle serait toujours tenu de payer des impôts sur le revenu et la fiducie devrait quand même rembourser le prêt.