L’Electronic Funds Transfer Act, également connu sous le nom de EFT Act ou Regulation E, est une loi américaine de 1978 visant à clarifier les droits et responsabilités des personnes impliquées dans le transfert de fonds électroniques, y compris les consommateurs. Il a été adopté par le Congrès dans le but explicite de clarifier les droits et les responsabilités qui étaient jugés peu clairs en vertu de la législation sur la protection des consommateurs en vigueur à l’époque. Ainsi, bien que les droits et les responsabilités de tous ceux qui transfèrent des fonds électroniques soient abordés, la protection des droits des consommateurs individuels était au centre de la loi sur les transferts électroniques de fonds.
Dans le cadre de la Loi sur le TEF, les transactions provenant d’un chèque, d’une traite ou de tout autre type d’instrument papier ne sont pas prises en compte. Au lieu de cela, l’accent est mis sur les transactions qui proviennent d’un appareil téléphonique, d’un terminal électronique, d’un ordinateur ou d’une bande magnétique ; par exemple, une transaction au guichet automatique bancaire (GAB), un virement au point de vente, un virement téléphonique ou un dépôt ou un retrait direct. Le type de transaction considéré est celui qui autorise, ordonne ou ordonne à une institution financière de créditer ou de débiter un compte.
Certains des mandats de la loi sur les transferts électroniques de fonds sont clairement avantageux pour le consommateur. Par exemple, les exigences en matière d’avis stipulent que tous les frais associés à une transaction doivent être affichés bien en vue sur ou par un guichet automatique bancaire avant le moment où le consommateur s’engage irrévocablement à terminer la transaction. Tous les frais non divulgués de cette manière sont interdits.
Pour les transferts électroniques de fonds dans lesquels le compte d’un consommateur est impliqué, la loi EFT stipule que les termes et conditions doivent être divulgués au consommateur lorsque le service est contracté. En outre, les divulgations doivent être rédigées dans un langage compréhensible et inclure des informations telles que les coordonnées en cas de transfert de fonds non autorisé, le droit d’arrêter le paiement sur un transfert de fonds électronique préautorisé et comment le faire, et les frais de transfert de fonds électronique prestations de service. Toute modification des conditions par l’institution financière du consommateur doit être communiquée au consommateur par écrit au moins 21 jours avant la date d’entrée en vigueur de la modification. Les institutions financières sont également tenues de documenter les transferts électroniques de fonds pour les consommateurs avec des relevés périodiques. Les relevés doivent inclure les frais et les soldes des consommateurs au début et à la fin de la période en question.
La préautorisation des virements électroniques de fonds à partir du compte d’un consommateur ne peut être autorisée que par un consommateur par écrit, conformément à la loi sur les virements électroniques de fonds. Le consommateur peut s’opposer au paiement d’un virement électronique de fonds préautorisé oralement ou par écrit. La limitation est que la notification d’un arrêt doit être fournie au moins trois jours ouvrables avant la date à laquelle le transfert est prévu. L’institution financière peut exiger une autorisation écrite confirmative à la suite d’une notification orale, auquel cas elle doit informer le consommateur de l’exigence et où envoyer la notification écrite afin de s’y conformer.
L’Electronic Funds Transfer Act prévoit également un protocole de résolution des erreurs et limite la responsabilité des consommateurs pour les transferts non autorisés. Il clarifie la responsabilité des institutions financières dans le cas où elles ne procèdent pas à des transferts de fonds électroniques correctement configurés sans raison atténuante ou en cas de non-crédit d’un dépôt, ou de non-opposition au paiement lorsqu’elles sont dûment invitées à le faire. Il détaille également les situations, telles que les catastrophes naturelles, dans lesquelles l’institution financière n’est pas responsable.