Uma corretora institucional é uma corretora que se concentra em clientes que estão no mercado para manter e aumentar ativos. Freqüentemente, o foco está em instituições como empresas, fundos de pensão, fundos mútuos ou seguradoras. Dependendo da forma como a corretora está estruturada, ela pode ou não prestar serviços a clientes de varejo ou pessoa física, a menos que seus níveis de negociação sejam semelhantes aos de uma instituição.
Não é incomum que uma corretora institucional se especialize em algum tipo específico de fundo ou corporação como sua clientela principal. Por exemplo, a corretora pode preferir trabalhar apenas com seguradoras, ajudando esses clientes a aumentar os ativos subjacentes que ajudam a sustentar seus negócios. Uma corretora diferente pode estar mais focada em ajudar as empresas a utilizar as oportunidades de fundos mútuos como meio de aumentar os benefícios de aposentadoria para os funcionários. Esse tipo de especialização muitas vezes é visto como um benefício, uma vez que a corretora institucional voltada para uma área específica de investimento deve ser especialista e capaz de fornecer informações mais completas aos seus clientes.
A maioria das corretoras institucionais oferece uma ampla gama de serviços e suporte à sua clientela. Junto com os serviços básicos de investimento, a corretora também deve oferecer várias formas de pesquisa de investimento, oportunidades de participar de seminários sobre várias questões e estratégias financeiras e várias formas de apoio administrativo. Muitas empresas hoje oferecem acesso online a contas, bem como boletins informativos semanais ou mensais contendo itens de interesse dos clientes. Embora praticamente qualquer corretora institucional ofereça suporte em tempo real durante o horário comercial normal, há aquelas que também oferecem contato direto com um corretor após o expediente e até nos fins de semana. Dependendo da natureza da instituição envolvida, esse tipo de apoio pode ser muito importante.
Escolher a corretora institucional certa envolve examinar atentamente as taxas e encargos associados a diferentes tipos de transações e as vias de comunicação que são disponibilizadas para o investidor, incluindo a facilidade de contatar alguém fora dos períodos de pico. Também é importante considerar a capacidade de execução de pedidos online ou por telefone, e a qualidade do serviço e suporte recebido em termos de consultoria de investimento e pesquisa. Se a corretora tende a atender a uma clientela mais ampla, deve-se tomar cuidado para determinar o nível de proficiência da firma com o tipo específico de instituição, certificando-se de que é uma boa combinação para o cliente em potencial.