Uma conta gerenciada é um portfólio de investimentos personalizado administrado por um gerente profissional. Quando um investidor possui uma conta administrada, ele concede a um gerente de investimentos a autoridade para comprar e vender títulos para a conta, sem a necessidade de solicitar permissão. Essencialmente, o gestor está autorizado a tomar todas as decisões de transações para a conta do investidor de acordo com metas e objetivos específicos.
Ao contrário de outros tipos de contas de investimento, uma conta gerenciada destina-se exclusivamente a atender às necessidades do investidor individual, ao contrário de um grupo de investidores. Por exemplo, um fundo mútuo pode mesclar os ativos de milhares de clientes, enquanto uma conta administrada consiste nos ativos de apenas um investidor. O titular de uma conta gerenciada pode ser um indivíduo ou uma organização.
Cada conta gerenciada tem objetivos específicos. Por exemplo, um indivíduo pode escolher investir para obter crescimento, renda ou uma combinação de ambos. O titular de uma conta gerenciada tem a liberdade de personalizar seu portfólio, selecionando uma determinada ação ou título ou optando por omitir um.
Existem três tipos básicos de contas gerenciadas. A conta gerenciada padrão é administrada por um gerente de investimento profissional. Contas gerenciadas de várias disciplinas são administradas por um grupo de gerentes, cada um com uma especialidade diferente, e fornecem um nível maior de diversidade de investimento. As contas geridas por fundos mútuos são investidas em vários fundos mútuos, em vez de títulos individuais.
No passado, as contas gerenciadas estavam normalmente disponíveis apenas para os muito ricos. Hoje, porém, eles têm uma gama maior de clientes. Embora alguns gerentes profissionais optem por definir valores de investimento mínimos de um milhão de dólares ou mais, muitos estão dispostos a administrar contas com investimentos mínimos de até US $ 50,000.
Freqüentemente, um investidor opta por buscar a ajuda de um consultor financeiro. É função do consultor financeiro entender os objetivos do investidor e auxiliar no desenvolvimento de um plano para alcançá-los. Freqüentemente, é o consultor financeiro que sugere que o cliente abra uma conta gerenciada. Às vezes, um consultor pode até sugerir que o cliente compre mais de uma conta gerenciada.
Existem inúmeras empresas que oferecem contas gerenciadas. Cada empresa tem algo diferente a oferecer em termos de filosofia de investimento, reputação e nível de serviço. Com tantas empresas para escolher, os investidores são livres para pesquisar e selecionar as empresas que oferecem o serviço mais personalizado com as taxas mais baixas.