Derivados de petróleo são instrumentos financeiros que usam petróleo, geralmente bruto, como um ativo subjacente. O derivado não tem valor inerente e é apenas um contrato para uma atividade relacionada ao petróleo, mas as pessoas podem negociar, vender e comprar derivados para acessar o valor do petróleo usado como base do contrato. Esses contratos fazem parte dos mercados financeiros desde 1800 e fornecem aos produtores de vários produtos uma série de ferramentas úteis para a realização de negócios. As empresas podem usar derivados de petróleo para distribuir e reduzir o risco, bem como para resolver questões como não querer armazenar petróleo por longos períodos de tempo.
O derivado de petróleo mais básico é um contrato de futuros. Quando as pessoas preparam o contrato, uma das partes concorda em comprar uma determinada quantidade de petróleo a um determinado preço em uma data no futuro. Outra forma é um contrato de opções, em que as pessoas têm a opção de fazer uma compra em uma determinada data e podem decidir se desejam exercê-la. Os derivados de petróleo permitem que as pessoas gerenciem o risco; por exemplo, um contrato futuro pode ajudar as pessoas a evitar a volatilidade temporária no preço do petróleo e obter o petróleo a um preço garantido. As opções podem fornecer cobertura, criando uma oportunidade de comprar abaixo do preço de mercado ou vender acima dele, dependendo da estrutura do contrato.
Embora os derivados de petróleo tenham sido inicialmente desenvolvidos para uso pela indústria do petróleo, outros investidores podem negociá-los. Em muitos casos, as pessoas que negociam derivativos não têm planos de receber o ativo subjacente; um investidor de Wall Street não tem absolutamente nenhum interesse em um navio petroleiro que valha a pena, mas quer aproveitar as mudanças nos preços do petróleo para lucrar com seus derivados. Esses contratos fornecem um mecanismo para investir no comércio de commodities. As pessoas também podem comprar e vender ações e títulos emitidos por empresas petrolíferas.
O comércio de derivados de petróleo requer conhecimento do setor, habilidade e capacidade de fazer projeções de mercado inteligentes. As pessoas contam com vários tipos de dados para tomar decisões de investimento. As notícias podem fornecer insights sobre possíveis mudanças futuras nos preços do petróleo, e as pessoas também prestam atenção aos desenvolvimentos políticos, política do petróleo e questões como a demanda do consumidor. Sabendo, por exemplo, que a demanda por petróleo tende a aumentar no verão, as pessoas podem planejar seus investimentos de acordo.
A negociação de derivativos é geralmente a competência de investidores avançados ou fundos especiais. Pode ser arriscado, especialmente em grandes volumes e em um mercado volátil. Mesmo investidores habilidosos podem cometer erros quando se trata de prever movimentos financeiros futuros, e isso pode se traduzir em perdas caras.