Forfaiting y factoraje son dos formas de financiar las exportaciones de bienes internacionales a través del cobro de cuentas por cobrar, distinguibles entre sí por el tipo de bienes de exportación involucrados y el tiempo que el importador tiene que pagar. El factoraje se ocupa de la venta de las cuentas por cobrar de un exportador en bienes ordinarios con el saldo de los términos de pago adeudados al momento de la entrega o poco después. Forfaiting también se ocupa de la venta de las cuentas por cobrar de un exportador, pero solo en relación con bienes de capital, productos u otras transacciones de exportación de alto valor y cuando el período del importador para completar el pago es de al menos seis meses.
Los bancos comerciales y las firmas financieras especializadas han desarrollado productos crediticios que reducen los riesgos inherentes al comercio internacional y proporcionan flujo de caja para que los exportadores puedan ser competitivos en el mercado global. Forfaiting y factoraje son dos tipos de mecanismos de financiación del comercio internacional que desempeñan un papel indispensable en la viabilidad de la exportación. Por lo general, una vez que un exportador envía el producto a un importador, tiene que esperar hasta que se reciban los productos antes de que se procese el pago. El pago generalmente está garantizado por el banco del importador, pero el recibo del pago no ocurre hasta después de que se presente el comprobante de entrega.
En consecuencia, un envío de bienes aparece en los libros del exportador como una cuenta por cobrar, o dinero que está programado para cobrar en algún momento en el futuro. Esto puede tener un impacto negativo en el flujo de caja del exportador, inmovilizando dinero que no puede reinvertirse en la producción de bienes adicionales para la venta. Forfaiting y factoring proporcionan soluciones a este problema de flujo de caja y, como resultado, permiten a los exportadores vender más productos y ser más competitivos en el ámbito internacional. La diferencia entre los dos tipos de financiamiento radica en los tipos de bienes con los que se trata cada uno y el período de tiempo que las cuentas por cobrar pueden permanecer en los libros antes del pago.
Tanto el forfaiting como el factoraje son realizados por bancos o por empresas financieras especializadas. La entidad financiera compra las cuentas por cobrar del exportador con un descuento. Esto le proporciona al exportador sus ingresos por ventas de inmediato, sin tener que esperar a que el importador confirme la entrega, y le proporciona a la empresa financiera el porcentaje de descuento como interés en la extensión del crédito. Esta transacción es a menudo sin recurso, pero existe un pequeño riesgo en la transacción para la empresa de financiación porque el pago del importador generalmente está garantizado por una carta de crédito del banco del importador.
Aunque involucra el mismo proceso básico, el forfaiting y el factoraje difieren en el tema. Factoring es el término utilizado para los bienes comerciales ordinarios con el pago esperado inmediatamente después de la entrega. Forfaiting es el término utilizado para el financiamiento de cuentas por cobrar para bienes de capital, productos u otra mercancía a granel de alto valor. Este tipo de transacciones tienen plazos de pago más largos, por lo que el abandono puede implicar la extensión del crédito para las condiciones de pago de seis meses a siete años.
Inteligente de activos.