Um aviso da Wells é uma carta informando uma empresa que está sendo investigada por possivelmente cometer uma violação relacionada a finanças ou relatórios financeiros. A carta não é uma necessidade, mas nos Estados Unidos, a Securities Exchange Commission (SEC) e a National Association of Securities Dealers (NASD) a tornam uma parte padrão de seus procedimentos. O aviso de Wells é freqüentemente usado como o primeiro passo para fazer cumprir as disposições da Lei Sarbanes-Oxley de 2002 e outras leis regulatórias semelhantes.
O aviso de Wells inclui muitas informações importantes. Primeiro, informa à empresa quais violações uma agência reguladora acredita que ocorreram. O aviso pode fornecer quais são as possíveis penalidades para a violação suspeita. Também é uma forma de os administradores da empresa entrarem em contato com a pessoa que fará a análise da violação.
Normalmente, o aviso da Wells lida com violações que são consideradas de natureza ética, como relatórios incorretos de gastos, lucros ou outras informações financeiras importantes. Ele pode não ser enviado se os reguladores acreditarem que uma empresa pode simplesmente ter cometido um erro em seus relatórios. Portanto, um aviso da Wells é um indicador importante de que a SEC ou NASD acredita que a empresa cometeu fraude proposital.
Caso uma empresa responda a um aviso da Wells, o primeiro passo é reunir todas as informações necessárias sobre o caso. Em seguida, a empresa deve entrar em contato com a pessoa que tomará a decisão. As informações de contato dessa pessoa estão listadas no aviso. Isso geralmente é feito por meio de uma carta, embora conversas verbais também possam ocorrer durante o processo de vez em quando. Se uma empresa deixar de responder ao aviso, provavelmente será considerada uma violação das acusações e estará sujeita a penalidades civis.
Se os administradores acreditarem que a empresa foi condenada injustamente e receber multas após receber uma notificação da Wells, o próximo passo é levar o assunto a um tribunal. A jurisdição de tais questões normalmente encontra-se em um tribunal federal, em vez de um tribunal local ou estadual. A maioria das leis que tratam de questões financeiras são aprovadas em nível federal.
Apenas as empresas de capital aberto receberão um aviso da Wells porque seu principal objetivo é proteger os investidores de práticas fraudulentas. Se uma empresa privada estiver envolvida em atividades fraudulentas, é provável que isso seja tratado por outra agência, como a Receita Federal. As empresas privadas ainda estão sujeitas a alguns dos mesmos requisitos que as empresas públicas, mas os procedimentos de aplicação podem ser ligeiramente diferentes, dependendo da situação.