Gli istituti di risparmio sono istituti finanziari specializzati nella fornitura di risparmi e mutui ai consumatori. Sono anche conosciute negli Stati Uniti come società di risparmio e prestito. Organizzazioni simili hanno nomi diversi in altri paesi, come le società edilizie, sebbene le definizioni e i requisiti legali precisi varino da paese a paese.
L’idea degli istituti di risparmio è nata all’inizio del XIX secolo quando le banche si sono rese conto che c’era una lacuna nel mercato. A quel tempo i servizi bancari erano generalmente utilizzati solo da persone particolarmente facoltose. Le istituzioni di risparmio hanno raccolto più terreno negli Stati Uniti a metà del 19 ° secolo, quando i mutui accessibili e disponibili significavano che più persone erano in grado di possedere le proprie case.
In origine, la maggior parte delle istituzioni di risparmio erano associazioni mutualistiche. Ciò significava che erano di proprietà dei loro clienti, che erano classificati come membri dell’istituzione. In teoria, i clienti controllavano l’istituzione, sebbene questo potere di voto di solito non si estendesse alle decisioni quotidiane. Poiché l’organizzazione non aveva azionisti, non avrebbe dovuto pagare dividendi e potrebbe invece distribuire eventuali profitti sotto forma di tassi di interesse più bassi. In molti casi, massimizzare il profitto non era l’obiettivo principale dell’istituzione.
Oggi, lo stato delle istituzioni di risparmio varia enormemente. Alcuni sono di proprietà privata degli azionisti, mentre altri sono addirittura quotati in borsa. Ciò significa che hanno smesso di essere vere associazioni reciproche. Questo cambiamento può essere classificato come “demutualizzazione”, sebbene questo termine non sia comunemente usato negli Stati Uniti.
Storicamente, gli istituti di risparmio avevano alcuni vantaggi in base alle leggi bancarie statunitensi. Ad esempio, potevano offrire tassi più elevati sui depositi a risparmio. Sono stati anche offerti finanziamenti da un’agenzia governativa, la Federal Home Loan Bank, per facilitare loro l’offerta di mutui a una gamma più ampia di clienti. C’erano alcuni svantaggi, in particolare il fatto che non potevano offrire conti correnti ai clienti.
Alla fine degli anni ‘1980 e all’inizio degli anni ‘1990, gli istituti di risparmio hanno attraversato un periodo particolarmente povero, che ha portato alla chiusura di circa la metà di essi. C’erano diverse ragioni per cui questo è successo e alcune persone non sono d’accordo su quale di queste ragioni fosse più significativa. In alcuni casi, la causa è stata un’attività fraudolenta, esacerbata da un cambiamento delle regole che ha reso più facile per i singoli assumere il controllo delle istituzioni ed evitare un controllo completo. Un altro problema era l’aumento della concorrenza sia nel risparmio che nei prestiti, causato in parte dai progressi tecnologici che hanno reso più facile l’ingresso in affari delle nuove istituzioni finanziarie. C’è anche l’argomento che i regolamenti sono stati troppo allentati, consentendo a coloro che controllano le istituzioni di assumersi troppi rischi con i prestiti che hanno fatto, compresi quelli che erano più complicati del semplice prestito a un singolo capofamiglia per finanziare l’acquisto di una casa.
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