Es gibt viele erfolgreiche Futures-Handelsstrategien. Unter diesen ist keine Strategie nachweislich die beste. Es gibt auch starke mathematische Gründe dafür, den gleichzeitigen Einsatz mehrerer Futures-Handelsstrategien vorzuziehen. Auch wenn die Bankroll des Händlers nicht groß genug ist, um 12 bis 20 verschiedene Futures mit jeweils zwei oder drei Systemen zu handeln, stellt er möglicherweise fest, dass verschiedene Futures-Klassen unterschiedliche Futures-Handelsstrategien benötigen.
Die ersten beiden Dinge, die ein Trader beachten muss, sind das Handelskapital und die verfügbare Zeit. Wenn der Trader einen kleinen Anteil wie 25,000 US-Dollar hat, kann der Erfolg am Ende des Tages problematisch sein. Die Verwendung eines mechanischen Systems könnte seine Chancen noch weiter verringern. Wenn der Trader während des Tradens über genügend Geld verfügt, um seinen Haushalt ein Jahr lang zu ernähren, könnte Daytrading mit 25,000 US-Dollar funktionieren.
Der Händler muss seine eigene Persönlichkeit berücksichtigen. Wenn er wissen muss, wie Handelsentscheidungen getroffen werden, wird ein Standardsystem für ihn wahrscheinlich nicht funktionieren. Typischerweise handelt es sich um sogenannte „Black-Box“-Systeme, d. h. die Entscheidungsalgorithmen sind nicht bekannt. Wenn er Probleme mit Aufmerksamkeit oder Entscheidungsfindung hat, ist ein Ansatz mit Mustererkennung in Kombination mit Urteilen – ein diskretionäres System – in Kombination mit Daytrading wahrscheinlich nicht gut geeignet.
Wenn ein Trader bei Futures-Handelsstrategien ein mechanisches System bevorzugt, muss er zunächst Backtesting-Strategien anwenden, um sicherzustellen, dass das System profitabel ist. Ein diskretionärer Trader muss jemanden einstellen, der ihn ausbildet oder sich selbst ausbildet. Während Backtesting nicht etwas ist, was ein diskretionäres System tun kann, ist es etwas, was der Trader tun kann und sollte, viel Übung zu bekommen.
Bei der Bewertung von Futures-Handelsstrategien muss der Händler den Vorteil des Händlers und die Höhe des größten Verlusts berücksichtigen. Die Daten, die der Trader generieren muss, sind: der Prozentsatz der Gewinne (%W), der durchschnittliche Gewinn (AvgW), der durchschnittliche Verlust (AvgL) und der größte Verlust. Der „Rand“ des Traders entspricht %W*AvgW – (1-%W)*AvgL. Diese Gleichung ist als „mathematische Erwartung“ bekannt.
Wenn der Vorteil des Traders negativ oder sehr klein ist, wird der Handel auf diese Weise nicht funktionieren. Das durchschnittliche monatliche Einkommen des Traders ist die Anzahl der Trades pro Monat multipliziert mit seinem Vorteil. Auch hier wird die Höhe des Handelskapitals wichtig sein: Ein Daytrader mit einem Vorteil von 10 USD pro Trade über drei Trades täglich wird im Durchschnitt nur 600 USD pro Monat handeln, wenn er einen Kontrakt handelt. Wenn er es sich leisten kann, 10 Kontrakte zu handeln, beträgt sein durchschnittlicher Gewinn 6,000 US-Dollar pro Monat, genug in vielen Städten, um ihn zu unterstützen.
Bei der Auswahl der besten Futures-Trading-Strategien muss ein Trader seine Bankroll und seine Persönlichkeit berücksichtigen und auch, ob das System Geld verdient. Es macht keinen Sinn, ein System zu kaufen, das einen großen Gewinn macht, wenn einem das Kapital fehlt, um es zu implementieren. Nur wenige Menschen können ihre Persönlichkeit ändern, um sie an ein Handelssystem anzupassen; Ein Handelssystem, das schnelle Entscheidungen erfordert, funktioniert nicht für einen Händler, dessen Entscheidungsprozess sehr methodisch und gründlich ist. Systeme sind billig; Handelskapital ist teuer. Wenn das System nicht funktioniert, werfen Sie es weg und beginnen Sie neu.