Existe una amplia gama de instituciones financieras isl?micas que brindan servicios similares a los de los grupos financieros tradicionales. Dichos grupos pueden operar comercialmente y obtener ganancias aunque t?cnicamente, ning?n inter?s cambia de manos. Los bancos y las empresas de inversi?n ofrecen servicios como pr?stamos personales e hipotecas. Incluso hay instalaciones y mercados para que las compa??as isl?micas pidan prestado dinero a trav?s de un equivalente a los bonos.
Las instituciones financieras isl?micas enfrentan una variedad de restricciones en su funcionamiento. La mayor?a de estos se relacionan con la idea de que riba, como un t?rmino literal, equivalente a las palabras en ingl?s aumentar o exceder, est? prohibido. Como concepto, riba significa dinero sin algo de valor equivalente. Esto se aplica espec?ficamente a las finanzas debido a la interpretaci?n isl?mica de que un prestamista que no tiene su dinero durante el per?odo en que est? con un prestatario no cuenta como algo que requiera compensaci?n. Por lo tanto, esto significa que, en principio, las finanzas isl?micas no pueden utilizar los intereses.
No fue sino hasta la d?cada de 1970 que las instituciones financieras isl?micas comenzaron a surgir. Hasta este momento, la mayor?a de los acuerdos financieros entre los seguidores del Islam eran informales. Desde la d?cada de 1970, surgieron instituciones que ten?an como objetivo seguir los conceptos de la banca tradicional basada en intereses y seguir los principios isl?micos.
Existen numerosos bancos de consumidores isl?micos, que utilizan una variedad de t?cnicas para otorgar pr?stamos e hipotecas sin violar el principio de no inter?s. Por lo general, estos requieren que un pr?stamo est? vinculado a la compra de un activo espec?fico. Una t?cnica es que el banco compre el activo y se lo entregue al cliente, pero conserve la propiedad legal. El cliente que compra el activo del banco, pagando en cuotas. El precio total ser? mayor que el precio de compra original pagado por el banco, pero este dinero adicional se considera legalmente como el banco que obtiene ganancias en la reventa, en lugar de que la diferencia sea un cargo por intereses.
Del mismo modo, los bancos isl?micos pueden ofrecer hipotecas. Esto es t?cnicamente logrado por el banco y el cliente que compra la propiedad como copropietarios, aunque el banco suministra la mayor parte del dinero y, por lo tanto, tiene una participaci?n mayoritaria. Al igual que con una hipoteca tradicional, el cliente realiza pagos regulares con el tiempo. Estos pagos no se clasifican como intereses o reembolsos, sino m?s bien como una combinaci?n de alquiler para cubrir el derecho exclusivo a vivir en la propiedad, y cuotas para comprar la participaci?n del banco en la propiedad, hasta que finalmente el cliente tome la propiedad total de la propiedad.
Otra ?rea que involucra a las instituciones financieras isl?micas es el mercado para que las empresas emitan productos basados ??en deudas y para que los inversores negocien estos productos. Esto se hace a trav?s de sukuk, un equivalente a los bonos pero sin pagos de intereses. El flujo de dinero de ida y vuelta funciona de la misma manera, pero desde una perspectiva legal, la compa??a emisora ??vende el certificado sukuk al inversionista; el inversionista luego alquila el certificado al banco, creando as? un flujo de ingresos equivalente a los pagos de intereses de los bonos; y eventualmente la compa??a emisora ??vuelve a comprar el certificado a su valor nominal.
Inteligente de activos.