La capitalisation des intérêts se produit lorsqu’un prêteur permet à l’emprunteur de reporter le paiement des intérêts sur un prêt. Les intérêts courus pendant cette période sont ensuite ajoutés au solde du prêt. La capitalisation des intérêts se produit généralement avec les prêts étudiants, ainsi que les prêts à la construction ou à l’immobilier. Le prêteur informera l’emprunteur à l’avance du fonctionnement du processus d’intérêt ; dans certains cas, il sera nécessaire de demander un ajournement sur un prêt pour différer le paiement des intérêts.
Dans la construction, cet intérêt est considéré comme un atout, car le prêt final doit inclure tous les coûts qui ont été engagés pour construire la propriété. Cela se produit parce qu’un prêt est généralement émis à des fins de construction bien avant le début du remboursement ou la fin de la construction, de sorte que les intérêts peuvent être différés et capitalisés dans le prêt final. En règle générale, la capitalisation des intérêts ne se produira pas tant que l’emprunteur ne commencera pas à rembourser le prêt. Les intérêts s’accumuleront sur le prêt même s’il n’est pas encore en cours de remboursement, mais l’emprunteur est souvent libre d’effectuer un paiement d’intérêts uniquement pour éviter la capitalisation des intérêts. Bien que ce processus puisse être considéré comme un moyen pratique d’éviter de rembourser un prêt pendant un certain temps, il présente également des inconvénients.
La capitalisation des intérêts augmente le montant final dû sur le prêt, augmentant ainsi le montant qui sera payé au fil du temps. En effet, dans la plupart des cas, plus d’intérêts continueront à s’accumuler sur le prêt une fois qu’il est en cours de remboursement, même après la capitalisation. Essentiellement, cela signifie que l’emprunteur paie des intérêts sur les intérêts.
Le report des paiements sur les prêts est une méthode que de nombreuses personnes utilisent pour réduire leurs factures mensuelles de prêts étudiants s’ils ont des difficultés à effectuer leurs paiements. Cela peut certainement être bénéfique à court terme, mais de nombreux prêteurs recommandent de ne payer que les intérêts, si possible, plutôt que de différer complètement les paiements. Bien que le montant principal du prêt ne diminue pas, cela empêchera la capitalisation des intérêts courus.
Ceci est particulièrement préoccupant avec les prêts étudiants fédéraux, notamment les prêts subventionnés et non subventionnés. Dans un prêt bonifié, les intérêts courus avant le remboursement sont subventionnés ou payés par le gouvernement fédéral. Dans un prêt non subventionné, les intérêts commencent à courir une fois le prêt émis et sont immédiatement capitalisés dans le solde du prêt lorsque le remboursement commence. Pour cette raison, certaines personnes choisissent de payer des intérêts sur des prêts étudiants non subventionnés même lorsqu’elles sont encore aux études.