Money Down bezieht sich auf eine Anzahlung auf einen Einkauf, um Finanzierungskosten und monatliche Zahlungen zu reduzieren. Typische große Anschaffungen, die Geld verlangen, sind Häuser oder Immobilien und Fahrzeuge oder Sportboote. In vielen Fällen versuchen Kreditgeber, Käufer zu locken, indem sie Sonderangebote anbieten, die „kein Geld nach unten“ erfordern, aber diese Angebote haben in der Regel höhere Zinssätze und höhere monatliche Zahlungen.
Die Höhe der Anzahlung, die bei einem bestimmten Kauf erforderlich ist, ist in der Regel neben den monatlichen Zahlungen einer der wichtigsten Entscheidungsfaktoren für Käufer. Während es sich gut anfühlt, etwas für sehr wenig oder keine Anzahlung zu bekommen, bedeutet die Finanzierung größerer Summen, auf lange Sicht mehr Zinsen zu zahlen und höhere monatliche Zahlungen oder Raten zu schultern. Käufer müssen sich entscheiden, ob sie weniger Geld anlegen und mehr Kredite aufnehmen oder eine größere Anzahlung leisten und weniger leihen.
Beim Kauf eines Erstwohnsitzes bevorzugen Kreditgeber in der Regel eine Anzahlung von mindestens 20 % des Eigenheimwertes. Bei einem Haus, das für 325,000 US-Dollar (USD) verkauft wird, beträgt der Mindestpreis 65,000 US-Dollar. Dies ist keine feste Regel, sondern nur eine allgemeine Richtlinie. Unter der Annahme, dass der Käufer eine Anzahlung von 20 % leistet, begleicht die Finanzierungsgesellschaft (Kreditgeber) den Restbetrag im Namen des Käufers, sodass der Verkäufer vollständig bezahlt wird. Jetzt schuldet der Käufer dem Kreditgeber 260,000 US-Dollar zuzüglich Gebühren und Finanzierungsgebühren.
Abhängig von der Art des Darlehens kann der Käufer die ersten Jahre damit verbringen, Zahlungen zu leisten, die nur für Zinsen verwendet werden, bevor er das Prinzip jemals abarbeitet. In vielen Fällen werden Immobilien innerhalb weniger Jahre verkauft und mit dem Kaufpreis das alte Hypothekendarlehen getilgt. Wenn die Immobilie genug an Wert gewonnen hat, hat der Verkäufer genug Gewinn, um Geld für ein neues Grundstück zu investieren, normalerweise ein größeres Haus oder ein Haus in einer schöneren Gegend. Mit anderen Worten, der Käufer aktualisiert.
Während Immobilien im Allgemeinen als eine gute Investition angesehen werden, die mit der Zeit an Wert gewinnt, stellt der Kauf von Fahrzeugen oder Sportbooten eine andere Gleichung dar. Neufahrzeuge beispielsweise verlieren in dem Moment, in dem sie vom Parkplatz gefahren werden, deutlich an Wert, da sie von der Einstufung als „neu“ in die Umstufung als „gebraucht“ übergehen. Folglich kann ein Käufer, der von einem „Zero Money Down“-Angebot versucht wird, feststellen, dass sein Darlehen in den ersten zwei oder mehr Jahren der Darlehenslaufzeit deutlich höher ist als der Wert des Fahrzeugs. Verfügt der Käufer über solide und ansehnliche Einkommensquellen und schlichtweg kein Bargeld, kann sich dies durchaus lohnen. Aber das ist nicht immer der Fall.
Keine Anzahlungsangebote können einige Leute dazu verleiten, Fahrzeuge über ihre Verhältnisse zu kaufen. Sobald die Neuheit nachlässt, stecken diese Leute mit hohen monatlichen Zahlungen und hohen Finanzierungskosten fest, die enge monatliche Budgets belasten können. In einigen Fällen führt dies zur Einstellung der Kreditzahlungen und zur Rücknahme des Fahrzeugs.
Bei Immobilien gibt es viele gute Gründe, bei einer komfortablen Hypothekenzahlung nur eine kleine Anzahlung auf die Immobilie zu leisten. Es schafft einen besseren Cashflow und kann steuerliche Vorteile haben. Das Gegenteil gilt für Fahrzeuge und die meisten anderen Großserienartikel. In diesen Fällen ist es besser, so viel Geld wie möglich zu hinterlegen. Je weniger Sie finanzieren, desto geringer ist Ihre monatliche Zahlung und desto mehr Geld sparen Sie langfristig.