Un bene è un pezzo di proprietà che può essere venduto in contanti o scambiato con un’altra proprietà di pari valore. Gli immobili con le stesse caratteristiche sono inseriti nella stessa asset class. Le classi di attività comuni includono azioni, obbligazioni, equivalenti di cassa e immobili.
Ogni classe di attività include proprietà che vengono acquistate e vendute allo stesso modo. Le attività di ciascuna classe hanno anche le stesse linee guida o leggi che disciplinano il modo in cui vengono scambiate, acquistate o vendute. In genere, anche gli asset della stessa classe ottengono risultati simili sul mercato. Ad esempio, quando si dice che un mercato azionario è in ribasso, molti singoli titoli perdono valore.
Le azioni della società vendute sul mercato aperto o fuori borsa costituiscono la classe di attività azionaria. Storicamente, le azioni hanno registrato una maggiore volatilità rispetto ad altre classi di attività. A causa dell’aumento del rischio, i rendimenti possono essere superiori rispetto ad altre classi.
Gli strumenti di debito emessi da società e governi federali e municipali sono inclusi nella classe di attività obbligazionaria. Una società emette obbligazioni per raccogliere fondi. Gli investitori acquistano le obbligazioni e guadagnano un tasso di interesse fisso.
In generale, le obbligazioni hanno un rischio inferiore rispetto alle azioni. È ancora possibile, tuttavia, che un emittente di obbligazioni perda denaro e sia insolvente. Un emittente di obbligazioni è inadempiente se non è in grado di pagare i suoi obbligazionisti.
I conti in contanti o equivalenti di cassa sono generalmente forniti agli investitori da banche, cooperative di credito e società di investimento. I conti del mercato monetario sono un esempio di questa classe. Gli investitori guadagnano interessi simili a quelli di un conto di risparmio. I rendimenti possono essere inferiori rispetto alle altre classi di attività poiché il rischio è molto inferiore nella classe di attività equivalente in contanti.
Gli acquirenti possono investire nella classe immobiliare acquistando immobili. Possono anche partecipare a questo mercato acquistando investimenti in altre classi di attività. Le opzioni includono l’acquisto di azioni in un fondo quotato in borsa (EFT) e l’acquisto di azioni in una società immobiliare.
A molti investitori piace possedere un certo numero di proprietà in ogni classe di attività. Questa tattica può aiutare a garantire la diversificazione e una performance di investimento positiva. Utilizzando la diversificazione, se una classe di attività ha un rendimento scarso nell’attuale contesto economico, i guadagni nelle altre classi di attività possono compensare eventuali perdite.
La diversificazione del patrimonio può essere realizzata da un singolo acquisto di proprietà nelle diverse classi. Sia l’investitore che un consulente professionale possono prendere le decisioni in merito a quali attività devono essere incluse nel portafoglio di investimento. Questo metodo richiede un monitoraggio costante delle fluttuazioni dei prezzi in ciascuna classe.
Alcuni investitori possono scegliere di acquistare attività che includono una diversificazione già pronta. I fondi comuni di investimento sono un esempio di attività che può includere proprietà in ogni classe di attività. Un gestore di fondi monitora i guadagni e le perdite degli investimenti nel fondo per garantire che il portafoglio complessivo mantenga un solido mix di attività in ciascuna classe. In cambio, gli investitori pagano una commissione di gestione quando possiedono quote di fondi comuni di investimento.
Smart Asset.