Ein Excess Plan, genauer gesagt Excess Benefit Plan, ist eine Option des Arbeitgebers, Arbeitnehmern zusätzliche Vergütungsleistungen zu gewähren, die außerhalb der Beitragsgrenzen liegen, die für Rentenkonten durch den US Internal Revenue Code (IRC) festgelegt wurden. Die meisten von Arbeitgebern eingerichteten Leistungspläne sind so konzipiert, dass sie die Anforderungen des IRC erfüllen, sodass Arbeitgeber und Arbeitnehmer von den damit verbundenen Steuerabzügen und -befreiungen profitieren können. Ein Vorsorgeplan, der diesen Anforderungen nicht entspricht, unterliegt der Besteuerung und muss mit einer sachkundigen Rechts- und Steuerberatung sorgfältig behandelt werden.
Arbeitgeber können Arbeitnehmern bestimmte Arten von Leistungen gewähren, die Teil des Gesamtvergütungspakets eines Arbeitnehmers sind. Typischerweise umfassen die Leistungen Krankenversicherungs- und Rentenbeiträge, können aber auch andere Arten der Entgeltumwandlung umfassen. Bei einem Leistungsplan trägt der Arbeitgeber alle oder einen bestimmten Prozentsatz der Gesamtkosten der Leistung. Ein Arbeitgeber kann beispielsweise einen Teil der Prämie für die Krankenversicherung jedes einzelnen Arbeitnehmers als Teil seiner Vergütung übernehmen.
Die Entschädigung für Arbeitnehmer kann unter den meisten Bedingungen eine abzugsfähige Betriebsausgabe nach dem IRC sein. Der Vorteil für den Arbeitnehmer kann auch steuerfrei oder steuerbegünstigt sein. Zum Beispiel können Beiträge zu Arbeitnehmerrentenkonten für den Arbeitgeber steuerlich absetzbar und für den Arbeitnehmer aufgeschoben werden, jedoch nur, wenn die Parteien alle Bestimmungen des IRC einhalten.
Leistungspläne, die dem IRC entsprechen, werden als qualifizierte Leistungspläne bezeichnet. Das IRC begrenzt die Gesamtbeiträge, die Arbeitgeber und Arbeitnehmer innerhalb eines Jahres an einen qualifizierten Leistungsplan leisten können. Wenn ein Arbeitgeber einem Arbeitnehmer eine zusätzliche Vergütung gewähren möchte, die die vom IRC festgelegte Jahresgrenze überschreitet, muss er einen Überschussplan verwenden.
Typischerweise ist die Art der Situation, die einen Exzessplan erfordert, bei Vergütungspaketen, die eine aufgeschobene Vergütung beispielsweise in Form von Aktienoptionen ermöglichen. Diese Entgeltumwandlung ist eine Leistung, die im Laufe der Zeit anfällt, aber nicht gezahlt werden muss, bis der Mitarbeiter das Unternehmen verlässt oder in den Ruhestand geht. Hoch bezahlte Unternehmensleiter haben manchmal ein aufgeschobenes Vergütungspaket, das den potenziellen Wert ihres Lohns erhöhen kann, ohne dass das Unternehmen das Geld sofort auszahlt.
Damit die aus dem Überschussplan geschuldeten Beträge beim Arbeitnehmer nicht sofort steuerpflichtig sind, darf der Plan erst verwendet werden, wenn der Beitragsbetrag in einen qualifizierten Plan erschöpft ist. Das Unternehmen darf kein Geld zur Seite legen, um die Leistung zu zahlen. Sie muss die Leistung einfach bei Fälligkeit direkt auszahlen, andernfalls wird die Stillegung dem Arbeitnehmer als steuerpflichtiges Einkommen behandelt, obwohl er keinen Zugang zu den Mitteln hat. Außerdem muss es sich bei der Abfindung um eine Leistung handeln, die der Arbeitnehmer nicht in eine Barauszahlung umwandeln kann.