Wertlose Wertpapiere sind Wertpapiere, die einen Punkt erreicht haben, an dem der der Anlage zugeschriebene Wert null beträgt. Sowohl Aktien verschiedener Aktienangebote als auch eine Vielzahl von Anleihen können unter bestimmten Umständen für wertlos erklärt werden. Erreicht ein Wertpapier diesen Wert Null, entsteht für den Eigentümer ein Kapitalverlust, der teilweise mit der Erklärung eines Steuerabzugs bei der jährlichen Steuererklärung verrechnet werden kann.
Abhängig von den Gesetzen und Vorschriften, die von der zuständigen Steuerbehörde erlassen werden, kann der Prozess zur Identifizierung von Wertpapieren als wertlos sein, oder ein etwas komplizierter Prozess. Einige Agenturen verlangen, dass der Marktwert der wertlosen Wertpapiere für mindestens fünf oder sechs aufeinanderfolgende Monate bei Null bleibt, bevor sie als Kapitalverlust geltend gemacht werden können. Andere Stellen verlangen lediglich einen dokumentierten Nachweis eines seriösen Maklerhauses oder eines Vertreters der Börse, an der die Wertpapiere gehandelt wurden. Da die Kriterien zur Identifizierung wertloser Wertpapiere unterschiedlich sind, ist es wichtig zu verstehen, welche Vorschriften und Verfahren von der staatlichen oder nationalen Steuerbehörde, in der der Anleger ansässig ist, vorgeschrieben sind.
Eine Möglichkeit, bei wertlosen Wertpapieren einen Verlust zu erklären, besteht darin, die nun wertlosen Aktien oder Anleiheemissionen an einen Dritten zu verkaufen, was für den Anleger offensichtlich einen hohen Verlust darstellt. Während der Verkauf einen sofort dokumentierten Verlust verursacht, der wahrscheinlich die Anforderungen der meisten Steuerbehörden erfüllt, ist das Potenzial, jemanden zu finden, der wertlose Aktien kaufen möchte, etwas gering, selbst bei Anlegern, die eine Art Kapitalverlust für sich. Eine wahrscheinlichere Strategie besteht darin, ein bestimmtes Ereignis zu identifizieren, das eingetreten ist, um die Wertpapiere wertlos zu machen, und dann zu zeigen, dass sich die Wertpapiere vom Ergebnis dieses Ereignisses nie erholt haben. Die aufwändigere Dokumentation des Sachverhalts führt in der Regel dazu, dass bei der Abgabe der Steuererklärung für den Zeitraum, in dem der Verlust eingetreten ist, ein höherer Kapitalverlust geltend gemacht werden kann.
Es ist wichtig, sich zu vergewissern, dass wertlose Wertpapiere tatsächlich völlig wertlos sind, bevor Sie versuchen, sie zur Deklaration von Kapitalverlusten jeglicher Art zu verwenden. Für den Fall, dass die scheinbar wertlosen Aktien oder Anleihen im Besitz des Anlegers verbleiben und sich im nächsten Steuerzeitraum aus irgendeinem Grund erholen, kann es erforderlich sein, für das Jahr, in dem die Wertpapiere behauptet wurden, eine geänderte Steuererklärung einzureichen wertlos. Je nach Höhe des deklarierten Kapitalverlustes kann dies zu einer erheblichen Steuernachzahlung sowie zu Steuerstrafen führen.