Menschen, die daran denken, ein Unternehmen zu eröffnen, können den Risikokapitalgeber (VC) als eine einzelne Person betrachten, die bereit ist, Geld in ein junges Unternehmen zu investieren, oder ein Unternehmen, das kurz vor dem Erfolg steht. Eine solche Person „wagt“ oder legt solches Geld in der Hoffnung auf, eine gute Rendite für ihre Investition zu erzielen. Während einige Privatpersonen reich genug sind, um allein Geld für die Gründung eines Unternehmens bereitzustellen, arbeiten die meisten Risikokapitalgeber mit einer Gruppe anderer Investoren zusammen, um in ein Unternehmen zu investieren, das eine vielversprechende Chance hat, ihnen innerhalb von fünf bis zehn Jahren nach ihrer Gründung mehr Einkommen zu erwirtschaften Investition.
Wenn ein Risikokapitalgeber Teil einer Investmentgruppe ist, investiert er oder sie wahrscheinlich nicht nur in ein Unternehmen. Stattdessen sammelt die Gruppe Gelder, um in eine Reihe von Unternehmen zu investieren. Selbst mit der besten Geschäftsanalyse werden nicht alle Unternehmen erfolgreich sein. Durch die Diversifizierung hat eine Risikokapitalgruppe bessere Gewinnchancen. Wenn ein Unternehmen erfolgreich ist, können diese Investoren eine Rendite von etwa 60 % auf ihre anfängliche Investition erzielen, und sie besitzen auch eine Beteiligung und möglicherweise eine Mehrheitsbeteiligung an einem Unternehmen. Sie können durch den Kauf von privat angebotenen Aktien den Kurs des Unternehmens steuern oder beeinflussen, damit es auf Erfolgskurs bleibt.
Im Allgemeinen sucht die Risikokapitalgruppe nach bestimmten Arten von Unternehmen, in die sie investieren möchten. Diese Unternehmen haben möglicherweise keinen Zugang zu Krediten, da sie noch nicht nachgewiesen sind. Investoren können Startkapital für attraktive Start-up-Unternehmen bereitstellen oder frühzeitig investieren, sobald ein Unternehmen gegründet wurde. Alternativ könnte ein Unternehmen, das erfolgreich erscheinen könnte, Mittel für die Expansionsphase von VC-Firmen erhalten, oder ein VC-Unternehmen könnte in späteren Phasen des Unternehmens investieren, wenn ein Zufluss von Barmitteln benötigt wird, um zu expandieren oder ein Geschäft am Laufen zu halten, bevor die Aktie verkauft wird öffentlich angeboten.
Eine der glamourösesten Möglichkeiten, um hohe Renditen zu erzielen, insbesondere inspiriert von VC-Unternehmen während der Dot-Com-Blase der 1990er Jahre, bestand darin, ein Unternehmen durch Investitionen zu vergrößern, das dann einen Börsengang (IPO) von Aktien anbietet. Als diese Aktie verkauft wurde, stellte sie für frühe Anleger normalerweise eine enorme Rendite dar. Sogar Arbeiter in einem Unternehmen haben vielleicht etwas Aktien erworben und ziemlich viel verdient, als die Aktien an die Börse gingen, aber Risikokapitalgeber verdienten definitiv am meisten und verdienten Millionen von Dollar, als das Silicon Valley wuchs. Die Kehrseite war natürlich, dass in den späten 1990er Jahren die Dot-Com-Blase platzte und Risikokapitalgeber, die immer noch wachsende Unternehmen hatten, Geld verloren, indem sie in Unternehmen investierten, die nicht so gut liefen oder völlig erfolglos waren.
Eine weitere Möglichkeit, wie ein Risikokapitalgeber einen Return on Investment erzielen kann, besteht darin, dass ein Unternehmen mit einem anderen Unternehmen fusioniert oder von einem viel größeren Unternehmen übernommen wird. Das größere Unternehmen möchte normalerweise nicht, dass VCs eine Mehrheitsbeteiligung am Unternehmen behalten, und der Verkauf oder die Fusion kauft VCs auf und bietet ihnen eine gute bis beträchtliche Rendite.
Das Ziel jedes Risikokapitalgebers ist es, ein Unternehmen zu finanzieren und beim Wachstum zu unterstützen und dann das Unternehmen zu „veräußern“, sobald es durch die oben genannten Methoden profitabel wird. Sobald das Geld angelegt ist, dauert es normalerweise mehrere Jahre, bis die Anleger eine Rendite erzielen, und sie haben in der Regel keinen Zugang zu diesem investierten Geld, bis Gewinne erzielt werden. Da VCs jedoch dazu neigen, durch Diversifizierung zu arbeiten, können Investitionen zu unterschiedlichen Zeitpunkten fällig werden, was einem VC-Unternehmen einen Strom von Barmitteln zur Reinvestition und zum persönlichen Gewinn bietet.