Un cronograma de amortizaci?n de solo intereses detalla el pago mensual de un pr?stamo con una opci?n de solo intereses. En dicho pr?stamo, hay un per?odo espec?fico de tiempo en el que el prestatario solo puede pagar la parte de inter?s del pr?stamo, lo que resulta en pagos mensuales m?s bajos por una duraci?n espec?fica. Con un pr?stamo totalmente amortizado, todos los pagos que se hacen al prestamista incluyen una asignaci?n al principal, o la cantidad prestada, y una asignaci?n a la porci?n de inter?s del pr?stamo.
La mayor?a de los pr?stamos con intereses solamente se estructuran en dos per?odos diferentes y distintos. Hay un per?odo de solo intereses durante el cual el prestatario solo es responsable de pagar los intereses del pr?stamo. La duraci?n del per?odo de solo inter?s variar? seg?n los t?rminos y condiciones espec?ficos del pr?stamo. Una vez completado esto, el pr?stamo se reestructurar? y requerir? pagos totalmente amortizados por el resto del plazo del pr?stamo.
La ventaja de un pr?stamo de inter?s solamente es que ofrece pagos mensuales m?s bajos durante el plazo inicial del pr?stamo. Los prestatarios que eligen este tipo de pr?stamo a menudo lo hacen cuando planean vender o refinanciar la vivienda dentro de un corto per?odo de tiempo despu?s de la compra. Cuando los precios de la vivienda se encuentran en un per?odo de r?pida apreciaci?n, un pr?stamo de inter?s solamente brinda al prestatario la capacidad de realizar pagos mensuales bajos hasta que la vivienda se revenda con ganancias o se refinancie.
As? es como funciona un cronograma de amortizaci?n de intereses solamente. Este ejemplo supone que un prestatario quiere comprar una casa por $ 100,000 d?lares estadounidenses (USD) a una tasa de inter?s del 5.5%. Si el pr?stamo es una hipoteca a 30 a?os, con una opci?n de inter?s de solo 15 a?os, los pagos mensuales para los primeros 15 a?os del pr?stamo ser?an de $ 458.33 USD. Despu?s de que haya transcurrido el per?odo de inter?s solamente, el pago mensual totalmente amortizado para la segunda mitad del plazo del pr?stamo de 30 a?os aumentar?a a $ 817.08 USD.
En contraste con el programa de amortizaci?n de intereses solamente, si el mismo prestatario eligiera una hipoteca convencional de 30 a?os, el pago mensual durante la vida del pr?stamo ser?a de $ 567.69 USD. El primer pago del pr?stamo convencional consistir?a en $ 458.33 USD por los intereses del pr?stamo y $ 109.46 USD que se asignan al capital. Sin embargo, el segundo pago del pr?stamo convencional, si bien totaliza $ 567.69 USD, consistir?a en $ 457.83 USD por el inter?s y $ 109.96 USD por el principal. El ?ltimo pago del pr?stamo, nuevamente por un total de $ 567.79 USD, consistir?a en una asignaci?n de $ 2.59 USD al inter?s y $ 565.20 al principal.
El ejemplo anterior ilustra una posible desventaja de un programa de amortizaci?n de intereses solamente. Con un pr?stamo de inter?s solamente, los pagos mensuales m?s bajos al principio en realidad aumentan el monto total que el prestatario le devuelve al prestamista. Tomando los ejemplos anteriores, alguien que pida prestados $ 100,000 USD con un programa de amortizaci?n convencional pagar?a $ 204,404 USD durante la vigencia del pr?stamo. El prestatario que opta por el programa de amortizaci?n de solo intereses pagar?a $ 229,575 USD durante la vigencia del pr?stamo.
Otra posible desventaja de un cronograma de amortizaci?n de solo intereses es que el prestatario que elige hacer solo el pago de intereses solamente no generar?a ning?n patrimonio, fuera de la apreciaci?n de la propiedad. Sin pagos aplicados al principal durante el per?odo de solo intereses, el saldo del principal no comienza a disminuir hasta que el prestatario realiza pagos por encima del monto de solo intereses. Los consumidores interesados ??en un pr?stamo con una opci?n de solo inter?s deben comunicarse con un prestamista hipotecario para obtener m?s informaci?n.
Inteligente de activos.