Le taux d’intérêt et le TAEG (taux annuel en pourcentage) sont deux façons d’évaluer et de comparer les prêts. Le concept de taux d’intérêt est assez facile à comprendre. Il s’agit simplement du montant des intérêts facturés annuellement sur le prêt. Ainsi, un taux d’intérêt de 5% signifie simplement que chaque année, un emprunteur paiera 5% d’intérêt. Le TAP est un peu plus complexe et fait référence aux intérêts plus les frais initiaux facturés au prêt, ainsi qu’à des éléments tels que la protection hypothécaire, qui sont comptabilisés dans le prêt au cours de sa durée de vie. Certaines personnes appellent cela le taux de pourcentage réel parce qu’il reflète certains des frais courants associés à l’obtention d’un prêt, mais la question est un peu plus compliquée.
Lors de l’évaluation du taux d’intérêt et du TAEG, on dit à de nombreuses personnes de considérer le TAEG comme le meilleur moyen de comparer les prêts. Cela peut être judicieux dans certains cas, car deux taux de TAEG différents avec un taux d’intérêt identique peuvent en dire long sur les frais liés aux prêts. D’un autre côté, les experts financiers constatent rapidement que la plupart des personnes qui obtiennent des prêts ne prévoient pas toujours de les conserver pour toujours. Étant donné que le TAP répartit les frais facturés sur la durée du prêt, il peut ne pas représenter avec précision le type de frais que le prêteur est hors de sa poche s’il change de prêt. Les frais initiaux n’ont pas tendance à disparaître si une personne passe à un nouveau prêt, et ils pourraient être retirés de l’avoir total, ou un nouveau prêt devrait payer ces frais.
La durée du prêt a des effets variables sur le taux d’intérêt et le TAEG. Le taux d’intérêt, pourvu qu’il soit fixe, ne change pas. Il reste le même que le prêt soit de 20 ou 40 ans. APR change. Il est plus facile de cacher les frais dans les prêts plus longs afin que le TAEG ne semble pas beaucoup plus élevé que le taux d’intérêt. Encore une fois, il faut noter que les frais inclus dans le TAEG sont considérés comme payés d’avance, donc ce qui peut sembler être une bonne affaire sur une hypothèque de longue durée doit être examiné plus attentivement. Une comparaison réelle des frais initiaux peut être plus utile qu’une comparaison des taux d’intérêt et du TAEG.
Il est également important de noter que l’APR ne reflète pas tous les frais facturés. Il ne reflète pas les frais de retard de paiement et il est essentiel de savoir quels frais un établissement de crédit a le droit d’exclure lors du calcul du TAP. Pourtant, même si ce calcul est imparfait, c’est généralement une meilleure base de comparaison que les taux d’intérêt seuls. Une telle comparaison devrait être suivie d’un examen plus approfondi avant de déterminer l’offre de prêt la plus intéressante.