A proteção do investidor é um dos elementos mais importantes de um próspero mercado de valores mobiliários ou outra instituição de investimento financeiro. Simplificando, a proteção do investidor é o esforço para garantir que aqueles que investem seu dinheiro em produtos financeiros regulamentados não sejam fraudados por corretores ou outras partes. O governo dos EUA mantém algumas agências regulatórias e operações destinadas a fornecer proteção ao investidor para aqueles que compram em várias oportunidades de investimento.
É importante observar que, ao contrário do seguro governamental para depósitos monetários, a proteção do investidor e do cliente não se estende à cobertura de perdas quando os títulos ou produtos diminuem de valor. Os investidores devem assumir a existência de risco como parte de sua oportunidade de ganho. A proteção ao investidor concentra-se em garantir que os investidores sejam totalmente informados sobre suas compras, que a atividade interna não ameace o valor de algumas carteiras para o enriquecimento de outras e que os ativos não sejam simplesmente “perdidos” em casos de falência da corretora.
A Securities Investor Protection Corporation ou SIPC é parte integrante da proteção do investidor na América. Esta agência fornece um sistema de sinistros para incidentes de “títulos perdidos ou perdidos” que podem ocorrer em uma falha de corretora ou situação semelhante. O SIPC descreve a elegibilidade específica para seus serviços em seu site.
No mercado de ações dos Estados Unidos, a Comissão de Valores Mobiliários dos Estados Unidos também oferece alguma proteção significativa para os investidores ao tentar regular o mercado. Algumas regras e regulamentos em Wall Street têm o objetivo de proibir o uso de informações privilegiadas, onde os indivíduos podem usar informações exclusivas sobre eventos futuros para lucrar com transações de ações oportunas que podem diminuir o valor dos títulos remanescentes. A SEC também avalia empresas de capital aberto para relatórios contábeis precisos aos acionistas.
Em termos de alcance e poder gerais, a ideia de proteção para os investidores gerou um intenso debate. Alguns questionam se a SEC e agências relacionadas podem efetivamente “policiar Wall Street” e se a verdadeira proteção ao investidor faz parte do cenário financeiro americano. Enquanto isso, existem relativamente poucas salvaguardas contra os tipos menores de gestores de fundos fraudulentos e outros fornecedores que recebem o dinheiro do investidor e, subsequentemente, desvalorizam seus próprios fundos.
Com ofertas de investimento que não fazem parte das bolsas negociadas publicamente, os investidores são particularmente vulneráveis à fraude. Embora as agências federais investiguem e processem alguns desses indivíduos, uma parte do investimento inteligente consiste em fazer “devida diligência” não apenas na solvência dos títulos financeiros ou ações envolvidas em uma negociação, mas também nos indivíduos que realizam pequenos investimentos empresas. Muitas das ofertas de investimento mais informais estão geralmente abaixo do radar dos reguladores federais, e os profissionais de finanças alertam os investidores para vê-las com suspeita. Mudanças futuras no setor financeiro americano podem levar a melhorias na proteção geral do investidor para todas as classes de pessoas que colocam seu dinheiro em ativos incertos.