Um co-mutuário é uma pessoa solidariamente responsável por um empréstimo. Este termo é às vezes usado de forma intercambiável com termos como fiador e fiador, mas esses conceitos são ligeiramente diferentes perante a lei. Os co-mutuários compartilham a responsabilidade total pelo reembolso e também têm interesse na propriedade que garante o empréstimo, enquanto os fiadores e fiadores apenas incorrem em responsabilidade pelo empréstimo no caso de o devedor original entrar em default e o credor iniciar o procedimento de cobrança.
Uma situação comum em que um co-mutuário pode ser usado é um empréstimo à habitação. Se um casal comprar uma casa juntos, ambos os parceiros podem ser listados como co-tomadores do empréstimo. Eles são solidariamente responsáveis pelo reembolso mensal do empréstimo e por quaisquer outras obrigações associadas à dívida. Ambos os parceiros também têm uma participação igual na própria casa. Essa configuração para um empréstimo também pode ser usada para empréstimos para automóveis e outros tipos de empréstimos.
Quando um credor concorda em aceitar um pedido de empréstimo de co-mutuários, ele espera informações financeiras detalhadas de ambos os candidatos, ou de todos os candidatos, se houver mais de dois mutuários. Isso inclui histórico de crédito, documentação de renda e quaisquer outras informações que possam ser relevantes para a elegibilidade de crédito. O banco avaliará essas informações para determinar quanto dinheiro oferecerá e que tipo de taxa de juros pode oferecer.
A vantagem de ter um co-mutuário é que as pessoas podem se qualificar para empréstimos que não seriam capazes de obter independentemente. Os co-mutuários podem sacar mais dinheiro juntos porque suas rendas e sua situação financeira estão sendo consideradas e eles também podem ter acesso a uma taxa de juros mais baixa. A desvantagem é que, se uma pessoa listada no empréstimo não cumprir as obrigações, o co-mutuário precisará intervir e, se o empréstimo for muito grande para uma pessoa, pode entrar em default.
Em contraste com um co-mutuário, um fiador ou fiador concorda em pagar um empréstimo se o mutuário original entrar em default. Essa pessoa não é responsável pelo empréstimo enquanto ele estiver sendo reembolsado e não tem juros sobre o imóvel, veículo ou outra propriedade associada ao empréstimo. Ter um fiador não dá acesso a um empréstimo maior ou a uma melhor taxa de juros, porque o fiador está agindo como garantia, não firmando o empréstimo com o tomador. Pessoas com histórico de crédito limitado ou insatisfatório podem seguir essa opção ao contrair empréstimos por conta própria, para que os credores concordem em trabalhar com eles; um exemplo comum é um estudante fazendo empréstimos estudantis pela primeira vez.