O principal benefício dos juros compostos para os poupadores é a promessa de crescimento exponencial de seu dinheiro. Depois que os juros são adicionados a uma conta, ela própria começa a ganhar juros, aumentando a taxa de crescimento da conta. Isso se aplica a todos os tipos de instrumentos de poupança, incluindo contas de poupança, fundos do mercado monetário e certificados de depósito (CDs). Os credores também se beneficiam de juros compostos porque os juros não pagos adicionados ao saldo do empréstimo também renderão juros adicionais, aumentando o valor do saldo devido.
Quando um depósito de poupança é deixado intacto, exceto para o acréscimo de juros, cada um desses acréscimos será maior do que o anterior e, eventualmente, será maior do que o valor do depósito original. Quando combinada até mesmo com um modesto programa de poupança regular, essa conta pode crescer muito rapidamente. Isso é o que significa quando as pessoas se referem ao “milagre dos juros compostos”.
Quando o dinheiro é emprestado ou depositado, essa quantia – chamada de principal – rende juros, que é basicamente o custo de uso do dinheiro. Os juros são “simples” se não forem adicionados ao valor principal e “compostos” se forem. Calculado como uma porcentagem do principal, geralmente é expresso como a porcentagem paga em um determinado período de tempo.
Por exemplo, uma determinada conta de poupança pode pagar juros de 5% ao ano, calculados e creditados – ou compostos – trimestralmente. Quando os juros anuais são compostos em um período inferior a um ano, eles são rateados, de modo que a composição trimestral de 5% de juros anuais seria na verdade 1.25% do valor principal. O 1.25% auferido no primeiro trimestre é adicionado ao valor do principal e passa a compor a base de cálculo do pagamento de juros do segundo trimestre, e assim por diante. Os instrumentos de poupança com duração de um ano ou menos, porém, como muitos CDs, geralmente pagam apenas juros simples, calculados uma vez no vencimento e pagos ao proprietário com o principal.
As contas de poupança e contas do mercado monetário, entre outras, geralmente compõem os juros com mais frequência do que os CDs. A frequência com que os juros são compostos é uma consideração importante ao comparar as contas. Se duas contas tiverem taxas de juros iguais, a conta para a qual a capitalização é mais frequente crescerá mais rápido. Assim, uma conta com uma taxa de juros de 5% ao ano, composta trimestralmente, crescerá mais rápido do que uma conta cujos juros são compostos a cada 6 meses. Algumas instituições, no entanto, calculam juros com muita frequência, muitas vezes diariamente, mas creditam a conta com menos frequência, como mensalmente ou trimestralmente, atenuando um pouco o efeito de capitalização.
O método usado para calcular os juros pode variar entre as instituições. Algumas instituições baseiam o cálculo no saldo mais baixo durante o período de cálculo – ou seja, apenas o dinheiro que estava na conta durante todo o período. Outro método é baseado no valor médio do saldo diário, enquanto algumas instituições calculam juros sobre o saldo diário real. Todos os depositantes, mas especialmente aqueles que usam suas contas com frequência, se beneficiam ao máximo com o cálculo diário de juros. O saldo diário médio é o próximo método mais benéfico, enquanto o saldo diário mais baixo é o menos vantajoso.
Os juros compostos também são uma característica dos empréstimos. Quando o dinheiro é emprestado, os juros devidos são geralmente expressos como uma taxa anual a pagar mensalmente. Se os juros devidos forem pagos em dia, não há efeito de capitalização. Se menos do que o valor total dos juros devidos for pago, no entanto, o valor não pago começará a acumular juros no início do próximo período. Essa é uma característica dos empréstimos de crédito rotativo, como linhas de crédito de home equity (HELOCs) e cartões de crédito, que beneficiam os credores.
SmartAsset.