Existem muitos tipos diferentes de técnicas de análise financeira usadas por analistas e investidores para determinar a solidez financeira, tanto no presente quanto projetada no futuro, de empresas e corporações. Muitas pessoas preferem olhar para dados financeiros brutos e criar índices que podem ser usados como base para comparar empresas. Em termos de ações, os investidores podem confiar apenas no estudo das tendências do mercado. Outras técnicas de análise financeira envolvem o estudo de informações intangíveis, como a equipe de gestão de uma empresa ou suas estratégias de marketing.
O objetivo de praticamente todo investidor é encontrar as empresas que estão sendo avaliadas por menos do que realmente valem. Por outro lado, eles querem ficar longe das empresas que podem ser superestimadas pelo mercado. Tudo isso não é importante apenas para os investidores, mas as próprias empresas devem analisar todas as informações pertinentes para determinar sua situação financeira e se alguma alteração precisa ser feita no futuro. Escolher entre todas as várias técnicas de análise financeira pode ser um processo difícil, mas pode ser extremamente valioso se for encontrada uma forma precisa de análise.
Uma das técnicas de análise financeira mais populares é o estudo de informações financeiras passadas e atuais. Os balanços e relatórios de receitas podem dar aos analistas uma noção da situação financeira passada e atual de uma empresa. A partir daí, eles idealmente podem extrapolar algum tipo de previsão para o futuro. Os índices financeiros, que dividem uma estatística financeira em outra para chegar a um número que represente aspectos operacionais importantes, como fluxo de caixa, eficiência, cobertura de dívidas e outros, também são úteis nessa busca.
É claro que alguns investidores preferem acreditar nas ações do mercado antes de mais nada. Eles podem basear suas técnicas de análise financeira nas tendências das ações de uma determinada empresa. O uso de gráficos de dados de preços e a obtenção de médias do desempenho de preços anteriores permite que formem algum tipo de estimativa sobre as projeções de preços futuros.
Alguns outros investidores e analistas preferem desviar-se dos números e basear suas técnicas de análise financeira nas características de uma empresa que não podem ser medidas por números. Por exemplo, a equipe de gestão por trás de uma empresa pode ser a força motriz por trás de como uma empresa é vista. A exposição da marca é outro importante intangível usado neste tipo de análise financeira, e outros podem basear sua estimativa de uma empresa com base no quanto gostam de seus produtos. Todos esses métodos baseiam-se mais em sentimentos viscerais e experiência de observação do que em qualquer qualidade estatisticamente mensurável.