Un plan Tandem est un type de stratégie qui permet aux professionnels de la construction et aux promoteurs d’obtenir les fonds nécessaires à la création de logements sociaux à but non lucratif. Ce type d’arrangement est utilisé aux États-Unis et implique l’extension de ce qu’on appelle les prêts en tandem par le biais d’agences affiliées au gouvernement fédéral. Essentiellement, le plan Tandem permet à la Government National Mortgage Association, connue sous le nom de Ginnie Mae, d’acheter des prêts hypothécaires en cours à des taux inférieurs à la valeur marchande actuelle. Ginnie Mae peut ensuite vendre ces hypothèques par l’intermédiaire de la Federal Home Loan Mortgage Corporation ou de Freddie Mac, ou par l’intermédiaire de la Federal National Mortgage Association, également connue sous le nom de Fannie Mae. Le résultat final est une plus grande capacité de construire des logements sociaux dans des zones où il y a une pénurie de logements et de mettre ces unités à la disposition des personnes qui répondent aux critères de base de qualification.
Pour qu’un plan Tandem fonctionne, le demandeur doit recevoir ce qu’on appelle un prêt tandem. Essentiellement, il s’agit d’un prêt consenti à un bien immobilier déjà assorti d’un certain type de titre de créance, le solde des deux prêts étant consolidé. Alors qu’un prêt tandem peut être utilisé pour divers types de stratégies de prêt en dehors de la portée d’un plan Tandem, l’objectif est normalement d’aider les propriétaires potentiels à obtenir un financement abordable et dans les limites de leurs revenus et de leur budget, ce qui leur permet d’obtenir plus de personnes à devenir propriétaires.
Afin de participer au plan Tandem, les constructeurs et les développeurs doivent répondre aux critères de participation établis par Ginnie Mae. Le développement doit être situé dans une zone approuvée par l’agence et conforme à tous les codes du bâtiment locaux ainsi qu’aux normes de qualité établies par Ginnie Mae. En outre, le constructeur ou le promoteur doit également satisfaire aux exigences de crédit mises en place par l’agence et accepter les conditions de remboursement telles que définies par cette agence. Si tout est en ordre, le prêt peut être acheté par Ginnie Mae, puis restructuré en une dette qui peut ensuite être vendue à Freddie Mac ou à Fannie Mae.
Alors que le plan Tandem est associé à la création de logements sociaux aux États-Unis, l’approche ressemble quelque peu à d’autres stratégies de logement public utilisées dans d’autres pays. En règle générale, la structure du plan exigera l’achat d’un prêt par une entité gouvernementale et la revente de ce prêt à une autre entité, ce qui permettra au logement public de fournir des logements de base à un plus grand nombre de citoyens. L’aspect pratique du plan Tandem est une source permanente de débat, les partisans estimant qu’une intervention gouvernementale est nécessaire pour garantir que le logement est disponible pour les ménages à faible revenu, et les détracteurs estimant que cette approche peut être manipulée d’une manière qui profite à certains mais pas nécessairement tous les citoyens que le plan était censé soutenir.