Rohstoffderivate sind Anlageinstrumente, die es Anlegern ermöglichen, von bestimmten Gegenständen zu profitieren, ohne sie zu besitzen. Diese Art des Investierens geht auf das Jahr 1848 zurück, als das Chicago Board of Trade gegründet wurde. Ursprünglich bestand die Idee hinter Rohstoffderivaten darin, Landwirten eine Möglichkeit zur Risikoabsicherung zu bieten. Sie könnten versprechen, in Zukunft Ernten zu einem vorher vereinbarten Preis zu verkaufen.
Der moderne Handel mit Rohstoffderivaten ist bei Personen außerhalb der Rohstoffbranche am beliebtesten. Die Mehrheit der Menschen, die dieses Anlageinstrument verwenden, sind in der Regel Preisspekulanten. Diese Leute konzentrieren sich normalerweise auf Angebot und Nachfrage und versuchen vorherzusagen, ob die Preise steigen oder fallen werden. Wenn sich die Preise einer bestimmten Ware zu ihren Gunsten entwickeln, verdienen sie Geld. Wenn sich der Preis in die entgegengesetzte Richtung bewegt, verlieren sie Geld.
Der Käufer eines Derivatkontrakts erwirbt das Recht, eine Ware zu einem bestimmten Preis zu einem zukünftigen Zeitpunkt umzutauschen. Obwohl diese Person ein Vertragskäufer ist, kann sie die Ware kaufen oder verkaufen. Er muss nicht den vollen Wert der Ware, in die er investiert, bezahlen. Er muss nur einen kleinen Prozentsatz, den sogenannten Margin-Preis, zahlen.
Der Vertragsverkäufer ist die Person, die eine Marge akzeptiert. Er erklärt sich damit einverstanden, die im Vertrag genannte Ware zu einem bestimmten Termin zu einem bestimmten Preis zu kaufen oder zu verkaufen. Beide Parteien sind grundsätzlich verpflichtet, den Vertrag trotz Verlusten einzuhalten.
Zum Beispiel kann ein Investor am 1000. Juli einen Vertrag vom Verkäufer kaufen, der ihm Rechte an einer Tonne Kaffeebohnen für 1 US-Dollar (USD) gibt. Obwohl der Vertragswert 1000 USD beträgt, muss der Käufer möglicherweise nur 100 USD bezahlen. Am 1. Juli überträgt der Verkäufer dem Käufer die Rechte an einer Tonne Kaffeebohnen.
Wenn der aktuelle Wert einer Tonne Kaffeebohnen am 1. Juli 1,500 USD beträgt, kann der Käufer auf dem Markt verkaufen und einen Gewinn von 500 USD erzielen. Wenn der Wert der Kaffeebohnen an diesem Tag nur 800 USD beträgt, hat diese Person mit Verlust gekauft. Er kann sich entscheiden, die Kaffeebohnen in Besitz zu nehmen, was selten ist. Er kann mit Verlust an den Markt verkaufen. In den meisten Fällen wird er zum Verkäufer und versucht, einen Käufer zu finden.
Der Handel mit Warenderivaten ermöglicht es einer Person, eine kleine Geldsumme zu verwenden, um erhebliche Gewinne zu erzielen. Diese Art der Investition gilt jedoch als hohes Risiko. Wenn die Kurse für einen Anleger nicht günstig sind, kann er erhebliche Verluste erleiden. Zu den Rohstoffen, die für diese Art von Investitionen offen sind, gehören Baumwolle, Sojabohnen und Reis. In einigen Ländern sind diese Waren zwar verfügbar, aber diese Art des Handels ist illegal.