Ein Standby-Akkreditiv ist ein von einer Bank ausgestelltes Dokument, aus dem hervorgeht, dass die Bank eine Zahlung als letztes Mittel leistet, wenn ein Kunde einer Verpflichtung nicht nachkommt. Es ähnelt einer Bankgarantie, die einen ähnlichen Schutz bietet. Eine Bank stellt dieses Dokument erst nach sorgfältiger Prüfung eines Kunden aus, da die meisten Banken vermeiden möchten, dass jemand eine Forderung stellt und die Bank zur Zahlung zwingt.
Es gibt eine Reihe von Gründen, warum ein Bankkunde ein Standby-Akkreditiv anfordern kann. Diese Dokumente werden häufig im internationalen Handel verwendet, wenn die an einem Geschäft beteiligten Parteien Bedenken haben, ob eine Transaktion reibungslos abläuft oder nicht. Bei vielen Transaktionen wirkt der Brief fast wie eine Referenz, die zeigt, dass ein Vertrag oder eine Transaktion erfüllt und bezahlt wird, egal was während des Geschäfts passiert.
Es stehen verschiedene Arten von Standby-Briefen zur Verfügung, die auf bestimmte Situationen zugeschnitten sind. In allen Fällen wird die Zahlung unabhängig von Streitigkeiten oder anderen Problemen von der Bank bereitgestellt. Es ist eine Garantie für den Zahlungseingang oder die Erfüllung einer Verpflichtung, falls der Kunde dies nicht tut. Man kann unter anderem Kautionen hinterlegen, die bei Ausschreibungen gestellt werden, eine Leistungsgarantie in einem Vertrag angeben oder die Zahlung einer Lieferung zusichern, unter anderem.
Die Übertragung eines Standby-Akkreditivs ist möglich, jedoch nur mit schriftlicher Zustimmung der ausstellenden Bank und des Begünstigten. Der Begünstigte darf den Erlös auch an eine andere Partei abtreten, wobei dies dem Emittenten zu einer angemessenen Zahlung zuzuordnen ist. Ohne Rückübertragungsanzeige leistet die ausstellende Bank die Zahlung an den ursprünglich benannten Begünstigten.
Standby Letters of Credit werden hauptsächlich im Handelsgeschäft eingesetzt. Nicht alle Banken bieten sie an, und in der Regel müssen die Leute im Voraus einen Antrag stellen, um einer Bank genügend Zeit zu geben, alle Beteiligten gründlich zu untersuchen. Wenn die Bank einen Kunden für einen Brief freigibt, generiert sie das Dokument und leitet es an die Bank weiter, die die andere Partei in der Transaktion vertritt.