Eine Hypothek mit variablem Zins, auch bekannt als ARM oder variabel verzinste Hypothek, ist eine Hypothek mit einem flexiblen Zinssatz. Dies bedeutet, dass der Prozentsatz basierend auf einem Index schwankt und so angepasst wird, dass er immer dem Kreditgeber zugute kommt, unabhängig davon, wie sich der Markt ändert. Grundsätzlich gibt es fünf Arten von Indizes, die verwendet werden, um den Zinssatz für Hypotheken mit variablem Zinssatz zu berechnen. Dies sind: der Constant Maturity Treasury (CMT), der 11th District Cost of Funds Index (COFI), der 12-Monats Treasury Average Index (MTA), der National Average Contract Mortgage Rate und der London Interbank Offered Rate (LIBOR).
Eine Hypothek mit variablem Zinssatz ist eine gängige Lösung für Finanzinstitute, die sich das Risiko fester Kredite nicht leisten können, wie beispielsweise Banken, die nur mit Kundeneinlagen finanziert werden, oder für Kreditunternehmen, die Personen ohne Kredithistorie einen Kredit anbieten oder einen relativ großen Kredit beantragen . Eine Hypothek mit variablem Zinssatz ist nicht unbedingt eine schlechte Vereinbarung für den Kreditnehmer, sondern nur eine riskantere. Bei einem fallenden Index zahlt der Kreditnehmer möglicherweise weniger als bei einem regulären Hypothekendarlehen. Tatsächlich ist eine Hypothek mit variablem Zinssatz die häufigste Hypothekenart, die von Banken in Kanada, Großbritannien und Australien angeboten wird. In diesen Ländern können kurzfristige Darlehen festgelegt werden, aber alle Darlehen oder Hypotheken mit einer Laufzeit von mehr als zehn Jahren werden normalerweise in Form einer Hypothek mit variablem Zinssatz vergeben.
Eine Hypothek mit variablem Zinssatz ist oft mit einer Obergrenze oder Begrenzung der Gebühren verbunden, die entweder die Häufigkeit oder die Laufzeitänderung des Zinssatzes steuert. Beispielsweise kann eine Hypothek mit variablem Zinssatz eine Obergrenze von maximal zwei Prozent pro Jahr oder insgesamt sechs Prozent während der Laufzeit der Hypothek haben. Dies schützt den Kreditnehmer und gewährleistet gleichzeitig dem Kreditgeber eine ziemlich sichere Transaktion. Eine andere Art des Kreditnehmerschutzes ist die Annahme einer Hybridhypothek mit variablem Zinssatz, bei der der Zinssatz erst nach einer bestimmten Zeit, wie etwa einem Jahr, variabel wird. Dies gibt dem Kreditnehmer die Möglichkeit, seinen Lebensstil ausreichend anzupassen, um die Zinsänderung ohne größere Konsequenzen zu bewältigen.
SmartAsset.