Die Nettoinvestitionen in das Betriebskapital sind eine zweiteilige Analyse, die zwei verschiedene Arten von Geschäftsaktivitäten betrachtet. Erstens stellt die Nettoinvestition die Investitionsausgaben abzüglich der Abschreibungen dar, wobei letztere ein nicht zahlungswirksamer Aufwand sind, der für diese Cash-Analysemethode abgezogen wird. Investitionen bedeuten in der Regel Käufe für Gegenstände wie Sachanlagen, die gemäß den Rechnungslegungsgrundsätzen langfristige Vermögenswerte sind. Betriebskapital ist ein anderer Begriff für Betriebskapital, das täglich verfügbare Barmittel für die Führung eines Unternehmens ist. Die Nettoinvestition in Betriebskapital betrachtet die Nettoliquidität oder nicht liquiden Mittel, die ein Unternehmen für seine Geschäftstätigkeit hat.
In der Kombination dieser beiden Konzepte kann die Nettoinvestition in das Betriebskapital die Zahlungen darstellen, die für die Zahlungen des Betriebskapitals vom Betriebskapital abgezogen werden. Beispielsweise erfordert der Kauf umfangreicher Sachanlagen auf Rechnung Zahlungen aus dem Betriebskapital. Jede Auszahlung für die Darlehen des Anlagevermögens reduziert das tägliche Working Capital eines Unternehmens. Das Ergebnis ist weniger Geld für die täglichen Kosten oder Ausgaben, um das Geschäft zu führen und Waren oder Dienstleistungen zu produzieren. Darüber hinaus können unerwartete Barausgaben ein Problem darstellen, da nur noch wenig Barmittel im Betrieb eines Unternehmens übrig sind, was ebenfalls zu Problemen führt, wenn Stakeholder die Nettoinvestitionen in das Betriebskapital überprüfen.
Externe Stakeholder sind oft sehr an der Investition eines Unternehmens in Betriebskapital interessiert. Große Nettoinvestitionen in langfristige Vermögenswerte können dazu führen, dass ein Unternehmen überschuldet ist, was bedeutet, dass es zu viele Schulden in seiner Bilanz hat. Diese Unternehmen können großen finanziellen Schwierigkeiten ausgesetzt sein, wenn wirtschaftliche Zeiten ins Stocken geraten und Einnahmen und Gewinne aufgrund fehlender Geschäfte sinken. Das Ergebnis sind oft niedrige Renditen bei Artikeln, die feste Zahlungen erfordern, wie beispielsweise Darlehen für langfristige Vermögenswerte. In wirtschaftlich schwachen Zeiten müssen überschuldete Unternehmen oft drastischere Maßnahmen ergreifen, um in diesen Zeiten finanziell tragfähig zu bleiben.
Working Capital Reviews unterliegen auch einer intensiven Prüfung durch externe Stakeholder. Wenn die Nettoinvestitionen in das Betriebskapital steigen, steht weniger Betriebskapital für den täglichen Geschäftsgebrauch zur Verfügung. Wenn ein Unternehmen ein Darlehen benötigt, das nicht mit Sachanlagen verbunden ist, kann ein niedriges Betriebskapital ein entscheidender Faktor sein, der das Unternehmen daran hindert, finanzielle Unterstützung zu erhalten. Unternehmen, die kein ausreichendes Betriebskapital für die Kreditrückzahlung generieren können, können Probleme bekommen, wenn sie keinen Kredit erhalten. In diesem Zeitraum haben kurzfristige finanzielle Verpflichtungen Vorrang vor langfristigen finanziellen Verpflichtungen.