Lorsqu’ils choisissent un prêt pour un achat important, les emprunteurs ont souvent de nombreuses options parmi lesquelles choisir. Les paiements forfaitaires sont l’une de ces options dans lesquelles le solde est dû en une somme forfaitaire importante à la fin de la durée du prêt. Dans certains cas, cette structure de prêt oblige les acheteurs à vendre ou à refinancer leur propriété, ce qui équivaut probablement à dépenser plus d’argent en taux d’intérêt et en frais de montage de prêt. Des avantages, cependant, sont également disponibles avec les paiements forfaitaires, notamment des mensualités inférieures, peu ou pas d’argent et des paramètres de qualification plus souples. Les prêts ballons peuvent également fournir aux emprunteurs un revenu disponible plus important qui peut être investi à des fins de création de richesse.
Les prêts ballon sont souvent des avances à court terme qui peuvent durer de un à 25 ans. Dans de nombreux cas, cependant, le solde devient exigible après une courte période, par exemple trois à cinq ans. Le solde est payé en un versement forfaitaire, qui est une somme forfaitaire importante qui finalise le prêt.
Des paiements forfaitaires peuvent être attachés à des hypothèques sur des biens immobiliers ainsi qu’à des prêts automobiles et personnels. Par exemple, un acheteur peut obtenir une hypothèque ballon de cinq ans pour acheter une nouvelle maison. Tout au long de la durée du prêt, il ou elle effectue probablement des versements mensuels égaux garantis à un taux d’intérêt fixe. À la fin des cinq ans, le paiement du prêt ballon est dû en totalité. L’acheteur doit donc effectuer ce paiement, refinancer le prêt ou vendre le logement.
Contrairement aux avances plus classiques, le prêt ballon ne s’amortit pas à l’échéance du financement. Bien que des paiements périodiques soient effectués pour le prêt, la majeure partie de cet argent est affectée aux intérêts. De cette manière, les paiements forfaitaires ne sont pas efficaces pour constituer une valeur nette dans une maison.
Les emprunteurs doivent également planifier efficacement la fin d’un prêt ballon. Le principe peut sembler simple, surtout lorsqu’il est appliqué à un prêt auto ou personnel. Par exemple, à la fin d’une durée de prêt de trois ans, l’emprunteur paie théoriquement le paiement ballon prévu et est libéré de cette dette. En réalité, cependant, l’emprunteur doit souvent économiser du capital pour s’assurer que le paiement est couvert. Cela peut s’avérer difficile même lorsque le paiement forfaitaire n’est pas dû avant plusieurs années.
Le refinancement n’est pas toujours une option lorsque des paiements globaux ne peuvent être effectués, en particulier avec les prêts automobiles. Dans les cas où l’emprunteur peut refinancer, il est probable que son taux d’intérêt augmentera par rapport à celui du prêt ballon. Cela peut également entraîner une augmentation des paiements. Dans un tel scénario, l’emprunteur a payé des intérêts sur deux prêts distincts qui sont probablement beaucoup plus élevés que le coût du principal initial du véhicule.
Des avantages peuvent également être tirés des conditions de prêt offertes par des paiements globaux. Ces arrangements, par exemple, offrent souvent aux emprunteurs des mensualités inférieures à celles des programmes de prêt conventionnels. Comme les versements de ballons ne servent souvent qu’aux intérêts, le principal n’est pas un facteur considérable. Certains prêts ballon sont même structurés de manière à ce que les intérêts dus sur le prêt soient couverts par la mensualité. Le paiement forfaitaire couvre alors le principal et les acheteurs connaissent à l’avance le montant exact nécessaire pour rembourser l’intégralité du prêt.
Bien que le financement conventionnel oblige souvent l’emprunteur à verser de l’argent, les paiements en flèche renoncent généralement à cette obligation. De cette manière, les paiements de prêt ballon peuvent avoir des paramètres de qualification moins stricts. L’acompte peut donc être appliqué à la somme forfaitaire due à la fin du terme. Une autre option consiste à investir cet argent dans un programme de gestion de patrimoine à court terme afin qu’il augmente en taille avant que le paiement ballon ne soit dû.
Les acheteurs de maison peuvent également utiliser des paiements globaux lorsqu’ils ont l’intention de vendre la maison avant l’échéance du prêt. Sur le marché d’un vendeur, cela peut s’avérer bénéfique pour accroître la richesse. Les mensualités moins élevées peuvent également fournir aux emprunteurs un revenu disponible plus élevé qui peut être investi pour la gestion de patrimoine. Cela peut être particulièrement intéressant en période de difficultés économiques.