Le forfaitage est une pratique qui permet aux exportateurs de vendre leurs créances à un tiers connu sous le nom de forfaiteur. L’exportateur reçoit des fonds immédiats pour couvrir les transactions, ce qui limite les risques et nettoie ses livres de comptes. L’importateur peut conclure un accord de crédit avec le forfaiteur pour obtenir des marchandises à crédit et les rembourser sur des termes variant de 180 jours à cinq ans ou plus. Cela permet aux biens et services de circuler librement dans la chaîne d’approvisionnement internationale.
Le commerce international peut être délicat, car toutes les parties aux transactions veulent des garanties que l’autre extrémité respectera ses obligations. Une option est le crédit par l’intermédiaire d’une banque qui paie les exportateurs au nom de l’importateur ou qui garantit les fonds. D’autres options peuvent inclure l’utilisation de comptes séquestres et des mesures similaires. Le forfaiting fait partie d’une bibliothèque d’options disponibles pour financer les transactions qui se produisent au-delà des frontières internationales.
Le processus commence par la vente des transactions individuelles au forfaiteur. Les forfaiteurs peuvent demander à revoir les termes de la transaction et les parties impliquées afin de déterminer s’il s’agit d’un risque raisonnable. Ils prennent les obligations sans recours, ce qui signifie que si l’importateur ne paie pas, le forfaiteur ne peut pas se tourner vers l’exportateur pour qu’il réponde à la transaction. Cela signifie que les institutions financières doivent être prudentes lors du forfaitage des transactions, afin d’éviter de s’exposer à des risques inutiles.
La plupart des transactions de forfaitage sont importantes, supérieures à 100,000 500,000 dollars américains (USD) ou plus, certaines entreprises disposant d’un minimum de XNUMX XNUMX dollars américains. De plus petits montants ne valent pas la dépense associée au traitement et à la création de ces transactions financières, du point de vue des institutions financières. Le forfaiteur facture des intérêts dont les modalités peuvent varier en fonction du taux préférentiel en vigueur et des profils de crédit des parties à la transaction.
Le forfaitage est très similaire à l’affacturage, où les entreprises vendent des créances à un tiers à un escompte pour accéder à des liquidités immédiates. Cependant, le processus de forfaitage concerne spécifiquement les transactions d’exportation et ne s’applique pas aux autres types de comptes débiteurs. Certaines institutions financières offrent les deux services à leurs clients ainsi que d’autres options de financement des transactions et de gestion des soldes des créances. Pour les grandes entreprises, avoir d’importantes créances impayées peut créer un passif financier. Les investisseurs et les autres entreprises peuvent ne pas vouloir faire des affaires lorsqu’une entreprise doit beaucoup d’argent mais n’en a pas beaucoup en main car elle attend des créances.