Le crédit d’impôt pour logement à loyer modique est un programme de subvention fédéral des États-Unis qui a été adopté en 1986. Le but de cette initiative est de fournir des incitations pour le développement de logements pour les personnes à faible revenu dans chaque État. Ceci est réalisé en accordant des crédits d’impôt aux développeurs, qu’ils peuvent vendre à des investisseurs. Le programme de crédit d’impôt pour logement à loyer modique nécessite les efforts conjoints de l’Internal Revenue Service (IRS), du ministère du Logement et du Développement urbain (HUD) et des agences de chaque État.
Bien que le crédit d’impôt pour le logement des personnes à faible revenu soit un programme fédéral, il est exécuté avec l’aide des autorités de l’État, telles que les agences de financement du logement. Le processus commence lorsque l’IRS fournit des crédits à une autorité de l’État. Il appartient ensuite à cette autorité de distribuer les crédits aux développeurs qui satisfont aux qualifications. Les crédits sont transférés du gouvernement fédéral aux autorités des États chaque année. Une autorité de l’État a deux ans pour débourser les crédits avant qu’ils ne soient restitués au gouvernement fédéral pour redistribution.
L’autorité de chaque État est autorisée à élaborer un plan de distribution, mais elle doit se conformer à certaines directives fédérales. Premièrement, l’État doit prioriser la distribution aux développeurs ayant des projets destinés aux personnes les plus modestes. Deuxièmement, la priorité doit être donnée aux projets qui sont conçus pour maintenir les coûts bas pendant les plus longues périodes de temps. Troisièmement, 10 pour cent des crédits accordés à un État doivent être réservés à des projets définis par des organisations à but non lucratif.
En plus de ces règles de répartition, il existe également des règles d’admissibilité pour ceux qui souhaitent obtenir un décaissement du crédit d’impôt à l’habitation pour les personnes à faible revenu. Le gouvernement fédéral a défini deux exigences en matière de seuil de revenu. L’une, connue sous le nom de règle 20-50, exige des restrictions de loyer et une occupation de 20 % par des personnes dont le revenu est d’au moins 50 % inférieur au revenu médian de la zone, qui est déterminé par le HUD. La deuxième exigence de seuil, connue sous le nom de règle 40-60, exige des restrictions de loyer et l’occupation de 40 pour cent des unités par des personnes dont le revenu est au moins 60 pour cent inférieur au revenu médian de la région. Un projet doit répondre à l’une ou l’autre de ces normes.
Le taux restreint pour les personnes à faible revenu doit tenir compte des tarifs des services publics. De plus, pour qu’un promoteur reçoive des crédits, il doit conclure une entente écrite qui stipule que la propriété maintiendra ces normes pendant au moins 30 ans. Une fois que le développeur reçoit les crédits, il peut les vendre à des investisseurs. Les investisseurs peuvent alors utiliser l’attribution du crédit d’impôt HLM dont ils bénéficient pour réduire leur impôt à payer pendant dix ans, si le bien reste conforme.