Une hypothèque en devise étrangère est un type d’obligation hypothécaire qui permet au débiteur de verser des paiements dans une devise autre que celle utilisée dans le pays où réside l’emprunteur. Les hypothèques de ce type sont souvent utilisées pour organiser l’achat de biens immobiliers commerciaux, mais peuvent également être utilisées pour acheter une propriété résidentielle. Les modalités liées à ce type de prêt hypothécaire comprennent des dispositions qui aident à établir comment le taux de change est pris en compte dans l’application des intérêts. Souvent, cette approche est utilisée lorsque l’emprunteur tirera des avantages financiers importants de ce type de contrat hypothécaire.
Il y a deux domaines dans lesquels l’emprunteur peut constater qu’une hypothèque en devises étrangères peut permettre d’économiser de l’argent pendant la durée du contrat de prêt. L’une concerne le taux de change entre la monnaie nationale et la monnaie utilisée pour rembourser le solde dû. Tant que la monnaie utilisée pour payer le prêt est plus forte que la monnaie nationale, cette approche fournit un montant limité d’économies pour le propriétaire. Cela représente un certain degré de risque, car le taux de change entre deux devises peut changer à tout moment. Dans le cas où la monnaie nationale devait se renforcer par rapport à la monnaie étrangère spécifiée pour le remboursement dans les conditions du contrat, l’emprunteur paierait en fait davantage pendant la durée de l’hypothèque.
Un autre domaine dans lequel une hypothèque en devises peut générer des économies est le taux d’intérêt appliqué au prêt. En règle générale, les termes et conditions appelleront à utiliser les taux d’intérêt associés à la devise utilisée pour rembourser le prêt et non les taux appliqués à la monnaie nationale. Cela signifie que si le taux d’intérêt en vigueur pour la devise étrangère est inférieur au taux de la monnaie nationale, le choix d’un taux fixe pour la durée du contrat peut permettre à l’acheteur d’économiser beaucoup d’argent sur la durée du prêt. . Aller avec un taux flottant ou variable peut être un peu plus risqué, car il y a toujours la possibilité que le taux dépasse le taux national, un état d’événements qui compenserait effectivement les avantages tirés de ce type de montage hypothécaire.
Les hypothèques en devises gérées comme l’hypothèque en devises permettent parfois aux acheteurs de s’engager dans des opérations de couverture, en ce sens que l’hypothèque peut être gérée de près et permutée d’une devise à une autre de temps à autre. Il n’est pas rare que les entreprises qui utilisent cette approche embauchent un gestionnaire de devises expérimenté avec les hedge funds pour gérer ce processus, ce qui permet de maximiser les économies générées sur la durée de l’hypothèque. Étant donné que certains pays imposent des restrictions sur les personnes qui peuvent demander une hypothèque en devises et sur les modalités et conditions pouvant être incluses dans l’accord hypothécaire, l’aide de professionnels pour rédiger, exécuter et gérer l’hypothèque est souvent dans l’intérêt de l’acheteur.