As regras do plano 529 mais importantes lidam com valores de contribuição, renda anual, procedimentos e abatimentos de retirada, impostos e despesas com educação qualificada. Pais, parentes ou outras pessoas que supervisionam um plano de poupança 529 devem se familiarizar com essas regras para aproveitar ao máximo esta ferramenta de poupança para faculdade. A maioria das regras do plano 529 tem valores de contribuição mínimos e máximos, e cada conjunto de regras do plano 529 também determina procedimentos de retirada, políticas fiscais e despesas de educação qualificada quando chega a hora de retirar do fundo para frequentar a faculdade.
Pessoas que configuram um plano de poupança 529 devem estar cientes das regras de contribuição ditadas pelas políticas do plano. Alguns planos têm uma contribuição mínima de apenas $ 25 dólares americanos, enquanto outros exigem uma contribuição mínima maior. Da mesma forma, muitos planos têm limites máximos de contribuição. Na maioria dos casos, esses máximos são determinados pelo estado que supervisiona o plano. Cada estado pode impor um limite máximo de contribuição geral, o que significa que uma vez que o valor total do plano atinge um determinado valor, nenhuma contribuição futura é permitida.
Indivíduos que contribuem para um plano de poupança 529 não são restringidos com base em sua renda anual. Os pais devem estar cientes, entretanto, de que a quantia em dinheiro em um plano de poupança 529 é considerada parte de seus ativos globais quando o governo federal determina a elegibilidade para auxílio financeiro. Alguns alunos podem perder o auxílio financeiro federal para o qual de outra forma se qualificariam, dependendo do valor da conta de poupança 529 e outros ativos.
Procedimentos de retirada e subsídios são outras regras 529 importantes do plano que as pessoas devem entender claramente. Se os procedimentos adequados não forem observados, o beneficiário do plano 529 poderá ter que pagar multa sobre os fundos que sacar. Essa taxa é normalmente de dez por cento.
Existem também implicações fiscais importantes associadas aos planos de poupança 529. O benefício fiscal é uma das razões pelas quais esse tipo de plano de poupança para faculdade é tão popular. Como muitas opções de poupança para aposentadoria ou faculdade, no entanto, cada plano 529 tem regras diferentes para quem pode contribuir, quanto pode contribuir e reivindicar como dedução de seus impostos e quais são as regras exatas ou benefícios fiscais para aquele indivíduo.
Quando chega a hora de usar o plano de poupança 529 para pagar as despesas da faculdade, é importante entender as regras para o que constitui uma despesa de educação qualificada. A maioria das regras do plano 529 fornece uma lista de despesas que podem ser compensadas usando fundos da conta 529. Usar os fundos do plano 529 para despesas não incluídas na lista pode resultar em penalidades significativas.