Os cobradores de dívidas de terceiros também são chamados de agências de cobrança e são contratados por empresas de crédito e outras empresas para cobrar o pagamento de dívidas que se tornaram significativamente vencidas. Às vezes, o mutuário ainda deve dinheiro ao credor original, enquanto outras vezes a agência de cobrança realmente compra a conta e o mutuário deve dinheiro diretamente a eles. Esses cobradores de dívidas empregarão vários métodos diferentes para tentar cobrar.
Uma vez que uma conta de crédito torna-se vencida, a conta geralmente será vendida a uma agência de cobrança ou a agência será simplesmente retida pelo credor para cobrar a conta. Os cobradores de dívidas, então, iniciarão tentativas de tentar cobrar os fundos. Eles geralmente enviam cartas pelo correio e fazem vários telefonemas na tentativa de fazer o mutuário pagar. No entanto, existem leis que regem a quantidade e os tipos de chamadas telefônicas que os cobradores de dívidas podem fazer.
Por exemplo, nos Estados Unidos, é ilegal que cobradores de dívidas terceirizados liguem antes das 8h ou depois das 9h, ou se comportem de maneira abusiva ou ameaçadora ou ofensiva ao telefone. Eles não podem entrar em contato com amigos, familiares ou colegas de trabalho, exceto para obter um número de telefone ou local de residência para o devedor. Eles não podem compartilhar informações sobre a dívida ou relatá-la a qualquer outra agência de crédito. Os cobradores de dívidas nem sempre seguem essas regras, cabendo ao devedor denunciar a empresa às autoridades.
Esses cobradores de dívidas de terceiros existem porque as empresas de crédito muitas vezes não têm tempo ou recursos para lidar com várias contas inadimplentes. Muitas vezes funciona a favor das empresas de crédito ter terceiros para lidar com o processo de cobrança, porque é mais provável que eles obtenham resultados e recebam os fundos devidos, economizando tempo e dinheiro para a empresa de crédito. Isso geralmente é verdade mesmo que os cobradores de dívidas sejam autorizados a liquidar a conta com uma porcentagem menor do dinheiro devido.