Un rifinanziamento a breve ? uno strumento che viene talvolta utilizzato per prevenire la preclusione dopo che un debitore ? inadempiente sui pagamenti associati a un mutuo. Generalmente, il prestatore originale estende il breve rifinanziamento nel tentativo di ridurre al minimo l’entit? della perdita che si verificherebbe sulla transazione in caso di pignoramento. Mentre un rifinanziamento a breve termine pu? avere un certo impatto sul merito di credito del debitore, il risultato finale non sar? cos? dannoso come consentire al mutuo di entrare in una situazione di preclusione.
Mentre i finanziatori perdono denaro con un breve rifinanziamento, il processo aiuta a evitare molte delle problematiche costose e scomode che circondano una preclusione. A seconda delle leggi che regolano l’emissione dei mutui che si applicano, il prestatore potrebbe non essere in grado di realizzare alcun pagamento per un periodo che va dai sei mesi a un anno dopo la chiusura. Inoltre, di solito sono previste spese legali e di altro tipo nell’avvio e nell’esecuzione di una preclusione che erodono ulteriormente qualsiasi guadagno che il finanziatore riceverebbe alla fine del processo.
Per ragioni come queste, i prestatori a volte cercano modi per evitare la preclusione e tentano di lavorare con il debitore. Un breve rifinanziamento ? spesso il modo pi? conveniente per ridurre al minimo le perdite e mantenere un flusso costante di entrate dall’accordo sui mutui. Mentre l’importo di rifinanziamento totale della transazione pu? essere inferiore a quanto effettivamente dovuto sull’ipoteca, il prestatore di solito perdona la differenza. Spesso, tale differenza rappresenta solo gli interessi e il debitore finisce comunque per pagare l’eventuale capitale residuo riportato nella nuova situazione finanziaria.
I debitori beneficiano inoltre dell’emissione di un rifinanziamento a breve termine. I pignoramenti tendono a creare un cattivo rating creditizio, rendendo difficile per il debitore ottenere finanziamenti su altri elementi o imporre tassi di interesse desiderabili sulle carte di credito. Mentre la situazione di rifinanziamento pu? avere un impatto sull’equit? della propriet?, di solito ? trascurabile. In ogni caso, le piccole passivit? nei confronti del debitore sono compensate dai vantaggi derivanti dall’uso di un breve rifinanziamento piuttosto che dal fatto che il default si trasformi in una preclusione.