Una linea di credito è un prestito che assume la forma di una linea di credito revolving. Coloro che pensano di stabilire una linea di credito devono prendere in considerazione diversi fattori come il tasso di interesse, le commissioni di costituzione e il termine. I finanziatori offrono queste strutture sia ai consumatori che alle imprese. Alcune facilitazioni sono prodotti stand-alone come le carte di credito, mentre le facilitazioni di scoperto e altri tipi di conti sono collegati a prodotti di deposito e sono progettati per prevenire situazioni di scoperto.
I mutuatari possono attingere a una linea di credito revolving in qualsiasi momento e questi conti normalmente hanno tassi di interesse variabili collegati a indici come lo United States Prime Rate o il London Interbank Offered Rate (LIBOR). Poiché i tassi sono soggetti a modifiche, i potenziali mutuatari dovrebbero concentrarsi sul margine tra l’indice e il tasso di interesse sulla linea di credito. Inoltre, alcuni istituti di credito emettono linee di credito con tassi di entrata bassi, quindi i mutuatari dovrebbero determinare il margine del tasso a lungo termine piuttosto che prendere una decisione basata sul tasso di entrata. In alcuni casi, il margine cambia su base annua, nel qual caso il mutuatario può trarre vantaggio dalla scelta di una linea di credito che ha un margine fisso per la durata del prestito.
Alcune banche addebitano commissioni di apertura del conto sulle linee di credito. I mutuatari devono pagare queste tasse in aggiunta alle tasse governative e alle tasse documentali che sono valutate in molte regioni. In molti casi, i mutuatari possono garantire un tasso di interesse inferiore accettando di pagare una commissione di apertura del conto o una quota annuale del conto. I mutuatari calcolano il costo totale di ciascuna opzione di linea di credito quando scelgono tra prestiti a basso tasso con commissioni e prestiti a tasso elevato senza commissioni.
In molti casi, le banche consentono ai mutuatari di stabilire linee di credito a tempo indeterminato che non hanno una durata prestabilita. Altri istituti di credito offrono linee di credito rinnovabili annualmente. Prima di scegliere tra una linea di credito a termine e una linea di credito a tempo indeterminato, un mutuatario dovrebbe esaminare attentamente i termini dell’intero contratto. In alcuni casi, i contratti di linea di credito a tempo indeterminato includono clausole che consentono al prestatore di terminare la linea in qualsiasi momento. Pertanto, un mutuatario non deve presumere che una linea a tempo indeterminato rimarrà attiva più a lungo di una linea di credito a termine limitato.
Le facilitazioni di credito sono accessibili con assegni, carte di accesso, bonifici online o tramite prelievi in banca. Un mutuatario deve rivedere i termini del contratto per vedere quali opzioni di accesso sono disponibili con ciascun prodotto di credito. Un mutuatario che vive vicino a una banca può avere pochi problemi a effettuare prelievi in banca mentre qualcuno in una località remota potrebbe aver bisogno di una linea di credito a cui è possibile accedere online o con una carta di accesso.
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