Ein Derivate-Analyst arbeitet in einem der kompliziertesten Bereiche des Finanzhandels. Ein Derivat ist etwas, das gekauft und verkauft wird, aber kein spezifisches Produkt an sich ist, wie beispielsweise eine Aktie eines Unternehmens oder ein Rohstoff wie Gold. Stattdessen ist ein Derivat etwas, das seinen Wert aus dem Preis von etwas anderem ableitet.
Ein Beispiel für ein Derivat ist ein Futures-Kontrakt. Hierbei handelt es sich um einen Vertrag zwischen zwei Parteien, bei dem sich eine Partei verpflichtet, von der anderen einen Rohstoff oder ein Finanzinstrument zu einem festgelegten Preis zu einem vorher festgelegten zukünftigen Datum zu kaufen.
Die Idee eines solchen Vertrages ist, dass der Marktpreis bei Fälligkeit des Vertrages höher sein kann als der vereinbarte Kaufpreis. Der Käufer kann die Aktie dann sofort mit Gewinn verkaufen. Wenn der Preis jedoch gleich oder niedriger ist, wird der Käufer die Option in der Regel nicht ausüben und das Geld, das er für den Vertrag bezahlt hat, verschwendet haben. Kontrakte werden oft vor Fälligkeit mehrmals an neue Investoren gekauft und verkauft. Der Preis hängt davon ab, wie zuversichtlich die Leute sind, dass der Vertrag bei Fälligkeit rentabel ist.
Es gibt viele andere Arten von Derivaten, einschließlich solcher, die auf dem Gesamtwert eines Aktienmarktes zu einem bestimmten Datum oder auf Wechselkursen basieren. Einige Derivate geben dem Inhaber das Recht, etwas zu verkaufen, anstatt es zu kaufen. Bei so vielen unterschiedlichen Setups und so vielen Faktoren, die die Rentabilität des Haltens eines Derivats beeinflussen, müssen viele Daten berücksichtigt werden.
Die Hauptaufgabe eines Derivateanalysten besteht darin, diese Daten zu sammeln und zu analysieren. Dies wird durchgeführt, um nützliche Informationen bereitzustellen, damit Händler und Manager bei Investitionsentscheidungen genauere und fundiertere Entscheidungen treffen können. Einige Derivateanalysten müssen auch Berichte für Kunden erstellen.
Die Rolle des Derivate-Analysten hat normalerweise nicht die gleichen obligatorischen Qualifikationen und Prüfungen wie Lehramt oder Medizin. Eine nachgewiesene Erfolgsbilanz in verwandten Tätigkeiten kann ebenso wichtig sein wie formale Qualifikationen. Viele Unternehmen haben jedoch besonders umfangreiche Anforderungslisten an potenzielle Mitarbeiter.
Viele Firmen verlangen einen Abschluss in einem verwandten Fach wie Mathematik oder Versicherungsmathematik. Die meisten Firmen benötigen eine formale Ausbildung in Software, die von Derivateanalysten verwendet wird. In einigen Fällen benötigen die Kandidaten Programmierkenntnisse, damit sie Software entwickeln können, um Daten auf neue und oft kompliziertere Weise zu analysieren.
Die Gehälter für einen Derivate-Analysten können sehr hoch sein. Wie bei vielen Jobs kann das Gehalt von Region zu Region immens variieren. Zum Beispiel kann ein Derivate-Analyst in New York mindestens 50 % mehr verdienen als einer in einem ländlicheren Staat wie Idaho. Dies liegt vor allem daran, dass die größten Unternehmen in den wichtigsten Finanzzentren ansässig sind.
Die Gehälter für Positionen als Derivateanalysten können jedoch sehr volatil sein. In den zwei Jahren bis Juni 2009 sank das Durchschnittsgehalt der unbesetzten Stellen um rund 15 Prozent, bevor es sich in etwa auf das Ausgangsniveau erholte. Dies ist wahrscheinlich ein Zeichen dafür, dass es schwieriger sein könnte, Arbeitsplätze zu finden, wenn es bei den Wertpapierfirmen an Vertrauen mangelt.