Les sociétés de construction sont des institutions appartenant à leurs membres situées au Royaume-Uni et dans les pays du Commonwealth britannique qui offrent aux membres une variété d’options de compte de dépôt et de prêt, similaires aux produits offerts par les banques. La plupart des prêts des sociétés de construction sont des produits hypothécaires, mais les membres peuvent également emprunter des prêts personnels. Les petites entreprises appartenant à des membres peuvent également demander des prêts commerciaux.
Les prêts aux sociétés de construction les plus populaires sont les prêts hypothécaires utilisés pour acheter ou refinancer une propriété résidentielle. Les prêts fixes ont des taux d’intérêt qui ne changent pas pendant au moins cinq ans. Les prêts à taux variable ont des taux qui sont liés aux taux de base fixés par le gouvernement national. Ces prêts ont tendance à avoir des taux inférieurs à ceux des prêts hypothécaires fixes, mais les taux changent sur une base mensuelle et peuvent en théorie dépasser les taux disponibles sur les prêts fixes. Les sociétés de construction proposent également des prêts assortis de conditions de mise de fonds minimales qui s’adressent aux acheteurs d’une première maison.
Les prêts non conventionnels des sociétés de construction comprennent les hypothèques compensatoires. Ces prêts fonctionnent comme des prêts à taux fixe, mais le prêteur base les paiements mensuels sur le montant que l’emprunteur doit moins les fonds que l’emprunteur a à la société de construction en épargne. L’emprunteur peut choisir de dépenser l’épargne à tout moment, ce qui amène la société de crédit immobilier à augmenter proportionnellement les mensualités. Les investisseurs peuvent utiliser des prêts de sociétés de construction d’achat-location pour acheter des maisons d’investissement avec des acomptes minimes.
Les sociétés de construction rédigent des prêts personnels garantis et non garantis avec des taux d’intérêt fixes et variables. Les prêts personnels garantis sont généralement utilisés pour acheter ou refinancer des voitures, des motos, des véhicules de loisirs ou des bateaux. Le terme dure entre deux et sept ans et si l’emprunteur fait défaut, la société de construction peut reprendre possession du véhicule utilisé comme garantie. Les prêts personnels non garantis ont des taux d’intérêt plus élevés que les prêts garantis, ce qui reflète les risques plus élevés associés aux prêts sans garantie. Les emprunteurs doivent avoir à la fois de bonnes cotes de crédit et un revenu élevé pour avoir droit à des prêts personnels, car les délais sont courts, ce qui entraîne des paiements mensuels élevés.
Les propriétaires d’entreprise peuvent emprunter des prêts de la société de construction garantis par leur résidence principale ou une propriété commerciale. Les prêts commerciaux garantis prennent normalement la forme de lignes de crédit renouvelables à taux d’intérêt variables. Les petites entreprises peuvent également obtenir des prêts contre de l’équipement ou des véhicules appartenant à l’entreprise. Les sociétés de crédit immobilier aident les entreprises en démarrage en offrant des lignes de crédit non garanties à leurs membres. Les personnes souhaitant racheter des entreprises existantes peuvent utiliser des prêts à l’achat spéciaux offerts par de nombreuses sociétés de construction.