Le swing trading est une stratégie de trading technique à court terme qui est couramment utilisée pour négocier des actions, des indices et des matières premières. Il se réfère à l’achat et à la vente de ces instruments pour profiter des brèves tendances qui se produisent sur le marché. L’objectif est de profiter de la tendance des cycles courts des activités de marché, couvrant généralement deux à cinq jours, au cours desquels les prix vont monter et descendre dans une fourchette de prix ou une tendance spécifique. Souvent, certains modèles et indicateurs se produiront et un renversement se produira.
Les swing traders expérimentés ont appris à identifier ces fluctuations du marché. Les traders vendront généralement des actions si le prix a augmenté et forme un modèle spécifique qui est également soutenu par des indicateurs techniques prédéterminés, tels que le volume des transactions et la distance des prix dans la fourchette de négociation quotidienne. En revanche, les traders achètent généralement une action après la chute du prix et créent un certain modèle. L’intention sous-jacente au swing trading est de devancer ou de prévoir les inversions du marché et de chronométrer les transactions en opposition aux derniers modèles et signaux. Cette stratégie de trading tire parti de la propension des prix à fluctuer d’avant en arrière par vagues brèves.
La plupart des stratégies de swing trading utilisent une approche contrarian du trading, qui est enracinée dans la conviction que les décisions d’achat et de vente prises par le grand public sont généralement erronées. En conséquence, les traders peuvent améliorer considérablement leur market timing en prenant des positions opposées à la majorité. Les traders swing ont tendance à acheter lorsque les autres vendent, et vice versa. En règle générale, ces commerçants adhèrent à l’idiome bien connu du marché, «achetez bas, vendez haut».
Le swing trading est avant tout une stratégie de trading technique. Les traders peuvent prendre en compte les fondamentaux et d’autres outils techniques lorsqu’ils choisissent les actions, les matières premières ou les indices qu’ils souhaitent négocier. Les théories fondamentales et techniques ne sont pas infaillibles; les traders doivent surveiller les instruments qu’ils envisagent de négocier et se familiariser avec leurs tendances à court et à long terme. Pour prendre des décisions d’achat et de vente, la tendance est le facteur le plus important à prendre en compte lors de la sélection des instruments à négocier.
Une caractéristique du swing trading est que les décisions d’achat et de vente, ou «configurations», sont généralement basées sur des schémas graphiques. Les signaux en fin de journée ou à l’ouverture de la bourse le lendemain matin sont également pris en compte. Certains des indicateurs qui peuvent être surveillés de près par les traders comprennent les prix d’ouverture et de clôture, la fourchette de négociation du jour, le volume et le souffle de négociation, ou la distance entre le prix élevé et le prix bas.