Dans un arbitrage, un investisseur effectue une série de transactions pour profiter des différences de prix sur le marché et gagner des bénéfices sans risque. Un grand nombre d’investisseurs recherchent des opportunités d’arbitrage et procèdent à des arbitrages, de sorte que les différences de prix ne durent généralement que très peu de temps. Un investisseur doit repérer les différences de prix et effectuer les transactions rapidement pour mener à bien un arbitrage. Un logiciel d’arbitrage automatise le processus de détection des différences de prix, permettant à l’investisseur de profiter rapidement des écarts.
Une opportunité d’arbitrage existe lorsqu’il y a deux actifs avec des flux de trésorerie identiques mais des prix de marché différents. Un investisseur peut alors acheter l’actif le moins cher et le vendre au prix le plus cher. À mesure que les investisseurs profitent des différences de prix, le prix de l’actif le moins cher augmente et le prix de l’actif le plus cher diminue de sorte que les prix finissent par converger et qu’il n’y a plus d’opportunité d’arbitrage. De nombreux investisseurs recherchent activement des opportunités d’arbitrage car elles sont sans risque, donc cette correction des prix prend peu de temps. Un investisseur doit repérer rapidement la différence de prix et effectuer les transactions simultanément pour mener un arbitrage.
Les logiciels d’arbitrage montrent souvent la combinaison d’actifs pour l’arbitrage en quelques secondes après l’apparition des différences de prix. Avec le grand nombre d’investisseurs utilisant des logiciels d’arbitrage, cette capacité se traduit par des opportunités d’arbitrage qui ne persistent que quelques secondes à la fois. Les prix de marché des actifs se corrigent et les écarts de prix disparaissent.
Un arbitrage implique souvent une très petite différence de prix, de sorte que les frais de commission pourraient absorber tous les bénéfices et effacer les avantages de l’arbitrage. Les logiciels d’arbitrage ont souvent des commissions plus petites car l’investisseur effectue lui-même une grande partie des transactions. L’utilisation de tels logiciels augmente donc le pourcentage de bénéfices des arbitrages.
Les logiciels d’arbitrage peuvent fonctionner avec différents types d’actifs, y compris les actions, les produits dérivés tels que les options, les contrats à terme et les devises étrangères. Il utilise souvent des sons et des alertes visuelles pour informer un investisseur de l’opportunité d’arbitrage. Si les actifs impliqués se négocient dans différentes devises, le logiciel d’arbitrage peut souvent les convertir en une seule devise pour une analyse plus facile.
Certains fournisseurs proposent des logiciels d’arbitrage sportif, mais contrairement aux arbitrages avec d’autres actifs, l’arbitrage sportif constitue souvent un jeu. Il s’agit de prendre les meilleures cotes disponibles sur les événements sportifs afin que, quel que soit le résultat, l’investisseur réalise un profit. Beaucoup de ces programmes ne génèrent jamais les rendements élevés promis et certaines de ces sociétés disparaissent tout simplement après avoir perçu divers frais.