Os cursos de engenharia financeira são normalmente oferecidos como parte de um programa de mestrado para estudantes interessados em uma carreira em finanças. O pré-requisito para ingressar em um programa geralmente é o diploma de bacharel em uma disciplina que envolve matemática de alto nível, como física, ciência da computação, economia ou engenharia. Os programas de engenharia financeira no nível de mestrado geralmente duram um ano, e os candidatos bem-sucedidos geralmente podem cursar um doutorado após a conclusão. Um engenheiro financeiro pode buscar uma carreira na negociação de ações, análise de derivativos ou gerenciamento de risco financeiro. Eles também podem trabalhar como analistas quantitativos em empresas de empresas financeiras.
Os tópicos de derivativos, gestão financeira e teorias matemáticas financeiras de alto nível são normalmente abordados em cursos de engenharia financeira. O curso de derivativos geralmente envolve o estudo de preços e derivativos de hedge, moedas estrangeiras, commodities e derivativos de taxa de juros. Os cursos de administração financeira geralmente ensinam o aluno sobre processos de tomada de decisão nas empresas, questões de liquidez e volatilidade e dividendos. Os cursos de matemática financeira geralmente incluem estatística e probabilidade, teoremas financeiros, equações diferenciais estocásticas e a replicação de estratégias de negociação. Cálculo, probabilidade e programação de computadores em uma linguagem de alto nível são frequentemente pré-requisitos para as aulas de engenharia financeira, além de economia e contabilidade.
Os cursos de engenharia financeira geralmente se tornam mais especializados na segunda metade de um programa de mestrado. As aulas podem incluir derivativos avançados, mercados de renda fixa, análise de séries temporais e questões jurídicas no campo da engenharia financeira. O estudo dos mercados de renda fixa pode incluir precificação de títulos, riscos de crédito e diferentes métodos de avaliação. A análise de séries temporais é o estudo de vários modelos econômicos para fazer previsões de mercado. O estudo de aspectos legais em engenharia financeira é frequentemente importante, devido a alterações nas regulamentações e questões de conformidade em derivativos, supervisão de riscos e leis de divulgação.
A fim de concluir cursos de engenharia financeira para um mestrado, os alunos geralmente são obrigados a concluir um estudo de trabalho, estágio ou projeto no local. Normalmente, elas duram várias semanas e podem ser concluídas como parte de um grupo ou individualmente pelo aluno. O foco do estágio ou do projeto geralmente é a aplicação de conceitos matemáticos no âmbito financeiro, e os alunos geralmente são colocados nas principais empresas financeiras para esses projetos. O curso final para os alunos geralmente é um projeto de mestrado relacionado à engenharia financeira. Muitas vezes, o aluno deverá demonstrar seu domínio das ferramentas e modelos financeiros que estudou durante o curso do programa de mestrado.