O banco de investimento fornece às empresas uma variedade de serviços de negócios, como emissão de títulos financeiros ou gerenciamento de fusões ou reorganizações corporativas. A ligação entre finanças corporativas e banco de investimento existe porque o banco precisa determinar os retornos financeiros da atividade. Diferentes atividades de finanças corporativas incluem o período de payback e o valor presente líquido, entre outras. Usando um banco de investimento terceiriza essas atividades da empresa.
As grandes organizações podem ter um departamento financeiro corporativo ou uma equipe de funcionários para concluir essas atividades. Isso pode ser um benefício em termos de redução de custos, mas a empresa pode perder a objetividade ao avaliar grandes projetos de negócios ou alterações operacionais. Esta é a razão para o vínculo terceirizado entre finanças corporativas e banco de investimento. A contratação de um banco de investimento para revisar ou avaliar as mudanças geralmente melhora a objetividade na fase de análise de decisão. As empresas de capital aberto costumam ser grandes usuários dos serviços de banco de investimento.
Uma parte das atividades de finanças corporativas inclui a criação e manutenção da estrutura de capital. Essa estrutura representa a quantidade de financiamento de dívida e patrimônio que uma empresa usa para pagar grandes projetos de negócios. Ao usar o financiamento de capital, uma empresa geralmente vende ações ao público ou a investidores específicos. De qualquer forma, geralmente é necessário um banco de investimento para atender aos requisitos legais para a emissão de títulos. Todas as empresas necessitariam de um banco de investimento para esse fim, estabelecendo uma ligação entre finanças corporativas e banco de investimento.
Embora a maioria das empresas que precisam de fundos ou que buscam consultoria para fusões use o banco de investimento, outras empresas também podem usar esses serviços. Por exemplo, uma empresa pode contratar um banco de investimento para encontrar parceiros de negócios para um processo de fusão ou aquisição. Este é um tipo de movimento financeiro corporativo preventivo. As empresas financeiramente fracas costumam usar um banco de investimento para encontrar pretendentes que estejam dispostos a comprar uma grande participação no negócio. Mesmo que uma empresa passe por essa fase de análise de finanças corporativas e banco de investimento, isso não significa que a empresa passará por fusão ou aquisição.
Nem todas as empresas precisarão usar um banco de investimento para avaliar as atividades de finanças corporativas. As pequenas e médias empresas podem usar uma empresa de contabilidade pública ou consultor para avaliar essas atividades. Isso economiza dinheiro para empresas menores e, muitas vezes, fornece a elas um serviço profissional para uso em outras atividades ou projetos. Em outros casos, uma empresa pode descobrir que não precisa de serviços de banco de investimento. Portanto, as atividades de finanças corporativas não resultarão em um vínculo com banco de investimento.
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