Em um esforço para garantir que os contribuintes não protejam a receita de investimento de impostos colocando os investimentos sob o nome de um filho menor, as leis fiscais dos Estados Unidos foram alteradas, criando um tratamento especial para a receita de investimento de um menor. Se a renda exceder um certo limite, uma parte dela será tributada com base na alíquota mais alta do pai. Esse imposto sobre investimento ficou conhecido como imposto infantil.
A primeira etapa para determinar se uma criança atende às qualificações para o imposto infantil é calcular sua renda de investimento. Nesta situação, todos os juros, dividendos, ganhos de capital, rendas e royalties são considerados rendimentos de investimento. Se a criança receber seguro social tributável, anuidades ou pensões como beneficiária de um fundo fiduciário, essa renda também será incluída. Se o total deles exceder um valor prescrito, ele atenderá ao primeiro requisito para responsabilidade tributária infantil.
A próxima etapa é verificar se a criança atende à idade e às qualificações de suporte. Originalmente, o imposto infantil aplicava-se apenas a crianças menores de 18 anos, mas foi posteriormente expandido para incluir crianças de 18 anos que não fornecem mais da metade de seu sustento, bem como crianças com idades entre 19 e 24 que são estudantes em tempo integral e não fornecem mais da metade de seu apoio. Se uma criança fornecer a maior parte de seu próprio sustento, ou se for casada e apresentar uma declaração conjunta com o cônjuge, ela será excluída das regras tributárias infantis. Este imposto aplica-se apenas a crianças com pelo menos um dos pais vivos; os órfãos não estão sujeitos ao imposto infantil.
Para determinar quem foi o provedor principal de uma criança, é necessário verificar o custo total de seu sustento para aquele ano civil. O apoio inclui todo o dinheiro gasto em hospedagem, alimentação, roupas, recreação, transporte e educação. Se uma criança mora em casa, os custos de hospedagem são uma porcentagem do valor do aluguel da casa e dos serviços públicos. Por exemplo, se uma família de quatro pessoas morar em uma casa que seria alugada por $ 1000 dólares americanos (USD) por mês, a parcela da criança no custo de hospedagem seria de $ 250 USD por mês, mais um quarto das contas de serviços públicos. Quaisquer bolsas de estudo recebidas por um estudante em tempo integral não são consideradas apoio para nenhuma das partes, nem são os ganhos da criança que ela colocou em uma conta de poupança.
Se a criança for considerada responsável pelo imposto infantil, ela deverá preencher o formulário 8615 do Internal Revenue Service (IRS). Várias planilhas são fornecidas para determinar a renda tributável da criança, bem como a faixa de imposto de seus pais. Uma criança pode ser tributada sobre uma pequena parte de sua renda de investimento em seu nível de imposto, enquanto o resto deve ser tributado em nível de pai, desde que o pai esteja em uma faixa tributária mais alta. Se a criança estiver na faixa superior, então toda a sua renda será tributada com a alíquota mais alta.
Se os pais da criança forem casados e apresentarem uma declaração conjunta, sua renda conjunta será usada neste formulário. Se os pais forem casados, mas apresentarem o pedido separadamente, será usado o pai com a renda mais alta. No caso de um pai solteiro ou divorciado, a renda do pai que tem a custódia é exigida para o formulário. As coisas ficam ainda mais complicadas se o pai que tem a custódia se casou novamente. Se ele apresentar junto com seu novo cônjuge, a renda conjunta é reivindicada, e se ele registrar separadamente, então a renda do cônjuge mais alto é usada, mesmo que essa pessoa não seja o pai biológico da criança.