Closed Corporation Pläne sind im Voraus vereinbarte Vereinbarungen, die es den überlebenden Aktionären ermöglichen, die ausstehenden Aktien eines verstorbenen Aktionärs zu erwerben. In den meisten Fällen sieht die Vereinbarung die für den Kauf erforderlichen Schritte vor, einschließlich einer Formel zur Bestimmung der Anzahl der Aktien, die von jedem der überlebenden Aktionäre erworben werden können. Diese Bestimmung trägt dazu bei, dass ein konstantes Aktienverhältnis zwischen den Aktionären gewährleistet bleibt.
Es ist nicht ungewöhnlich, dass Aktionäre, die einen engen Gesellschaftsplan aufstellen möchten, diese Aufgabe mit dem Abschluss einer Lebensversicherungspolice erfüllen. Es gibt zwei grundlegende Arten von Richtlinien, die erstellt werden können, um den Prozess des geschlossenen Unternehmensplans zu unterstützen. Beim individuellen Aktienkaufplan zahlt jeder Aktionär einen Teil der Prämie, der als repräsentativ für die Gesamtzahl der von jedem einzelnen Aktionär gehaltenen Aktien gilt. Dieser Plan funktioniert in der Regel sehr gut, wenn die Zahl der Aktionäre relativ klein ist.
Eine zweite Struktur für die Versicherungspolice wäre der Aktienkaufplan der Gesellschaft. Wird häufig eingesetzt, wenn die Gesellschaft eine große Anzahl von Aktionären hat, werden die mit jedem Aktionär verbundenen Prämien von der Gesellschaft bezahlt. Der Wert der Police wird durch die Formel bestimmt, die zur Ermittlung des garantierten Anteilpreises für jede ausgegebene Aktie verwendet wird. Beim Tod eines Aktionärs nutzt die Kapitalgesellschaft den Versicherungsschutz, um die Aktien zum vereinbarten Stückpreis zurückzukaufen und bietet sie den überlebenden Aktionären zum Verkauf an.
Bei beiden Versicherungsarten in Verbindung mit dem Closed Corporation Plan können die Prämien nicht als Betriebsausgaben abgezogen werden. Einkünfte aus den mit den Policen verbundenen Todesfallleistungen sind jedoch nicht steuerpflichtig. Dies trägt dazu bei, dass den Empfängern der umverteilten Aktien keine Strafen für den Kauf der Aktien entstehen.
Ein enger Unternehmensplan kann eine ausgezeichnete Strategie sein, wenn die Aktionäre es vorziehen, die finanzielle Beteiligung am Unternehmen innerhalb eines ausgewählten Investorenkreises zu halten. Der Ansatz trägt dazu bei, dass externe Unternehmen nicht versuchen können, die von einem kürzlich verstorbenen Aktionär kontrollierten Aktien zu erwerben und die Grundlage für einen Übernahmeversuch zu legen. Der enge Unternehmensplan kann auch dazu beitragen, ein gewisses Maß an Stabilität in einer Zeit aufrechtzuerhalten, in der sich das Unternehmen möglicherweise auf den Tod eines Hauptaktionärs einstellen muss.