Futures-Handelssysteme basieren auf der Analyse von Rohstoffmärkten. Rohstoffe werden an regulierten Börsen gehandelt, und Terminkontrakte sind das Mittel, mit dem sie gehandelt werden. Verschiedene Arten von Futures-Handelssystemen versuchen, von den Marktbedingungen zu profitieren. Handelssysteme werden entwickelt, um dem Anleger einen Vorteil gegenüber anderen Marktteilnehmern zu verschaffen. Die Hauptkategorien von Futures-Handelssystemen sind Langfrist-, Kurzfrist- und Tageshandel.
Die meisten Futures-Händler sind Spekulanten und die meisten Futures-Handelssysteme sind darauf ausgelegt, auf die Kursentwicklung eines Basiswerts zu spekulieren. Technische und fundamentale Analysen von Rohstoffen führen zu Futures-Handelssystemen. Technische Systeme können auf Chartmustern und Indikatoren basieren. Grundlegende Systeme können mit Saisonalität, Wetterbedingungen und Fragen von Angebot und Nachfrage zusammenhängen.
Daytrading-Systeme basieren in der Regel auf technischer Analyse. Diese Form der Analyse führt zu Systemen, die entwickelt wurden, um von den Intraday-Preisschwankungen stark gehandelter Futures-Kontrakte zu profitieren. Wichtige Indizes werden oft mit Indikatoren wie gleitenden Durchschnitten, Fibonacci-Retracements und Chartstudien gehandelt. Daytrader verwenden Charts und Preisleitern mit Zeitrahmen von nur einem Tick.
Langfristige Anleger verwenden im Allgemeinen Terminhandelssysteme, die auf Fundamentalanalysen basieren. Diese Form der Analyse kann bestimmte Berichte umfassen, die wöchentlich veröffentlicht werden. Kommerzielle und große Spekulantenpositionen werden gemeldet und können kartiert werden. Diese Informationen können ein nützliches Werkzeug für den Anleger sein, der daran interessiert ist, dem „großen Geld“ zu folgen.
Viele professionelle Trader verwenden ein System namens Futures-Spread-Trading. Bei dieser Art von System handelt es sich um den Handel eines Futures-Kontrakts gegen einen anderen. Spread-Trades unterliegen einer geringeren Volatilität als Outright-Futures-Trades. Aufgrund des geringeren Risikos des Spread-Handels werden reduzierte Margin-Sätze bereitgestellt. Bei Intra-Market-Spreads handelt es sich um den Handel desselben Rohstoffs in verschiedenen Kontraktmonaten. Spread-Trading verwendet häufig saisonale Analysen.
Natürliche Angebots- und Nachfragezyklen für Rohstoffe werden als Saisongeschäfte gehandelt. Historische Rohstoffpreise werden verfolgt und grafisch dargestellt und bieten eine saisonale Methode zur Bestimmung von Angebot und Nachfrage. Obwohl die Wertentwicklung in der Vergangenheit nicht immer ein Hinweis auf zukünftige Ergebnisse ist, erweist sich die saisonale Analyse in den meisten Fällen als richtig. Heizöl ist ein gutes Beispiel für einen Saisonhandel. Die Nachfrage nach Heizöl ist in den Wintermonaten offensichtlich größer.
Langfristige Trader können beim Handel mit Agrarrohstoffen Wetterberichte und -bedingungen verwenden. Die einjährige Maisernte kann durch Trockenheit beeinträchtigt werden. Dies könnte zu einem geringeren Maisangebot führen, was tendenziell die Preise für das verfügbare Angebot erhöhen würde. Dies wiederum könnte die Rinderpreise erhöhen, da die Futtermittelpreise steigen werden. Viele Rohstoffmärkte sind miteinander verknüpft.
Andere Arten von Futures-Handelssystemen können den algorithmischen Handel umfassen, der auch als automatisierter Handel bekannt ist. Der schnelle Programmhandel wird häufig von sehr großen Händlern wie Investmentbanken und Hedgefonds verwendet. Computerprogramme können Tausende von Trades eingeben, die pro Trade ein paar Cent einbringen. Es wird behauptet, dass diese Art des Handels den Märkten Liquidität verleiht.
Futures-Handelssysteme können von Futures-Brokern gemietet, gekauft oder geliefert werden. Man sollte immer den Track Record eines Systems recherchieren, bevor man Kapital investiert. Papierhandel wird empfohlen. Das beste Handelssystem ist dasjenige, das vom einzelnen Anleger erforscht und entwickelt wird. Es gibt keinen Ersatz für „hands-on“ Forschung, Entwicklung und Test eines Handelssystems.