Ein negativer Cashflow liegt in einem Unternehmen vor, wenn der Zahlungsmittelabfluss den Zahlungsmittelzufluss aus Verkäufen übersteigt. Die häufigsten Gründe für dieses Problem sind hohe Betriebskosten, geringe Absatzmengen, falsche Kostenrechnungen, schlechte Investitionen in Vermögenswerte und unattraktive Finanzierungsmöglichkeiten mit Kreditgebern. Viele Unternehmen können einige Verfahren zur Verbesserung des Cashflows implementieren. Wenn der negative Cashflow auf ein unhaltbares Niveau ansteigen kann, wird das Unternehmen dem Konkurs näher kommen. In einigen Fällen ist das Unternehmen möglicherweise nicht in der Lage, Cashflow-Probleme zu beheben, sodass die Insolvenz die einzige Option bleibt.
Die Kapitalflussrechnung ist das gebräuchlichste Instrument für Unternehmen, um festzustellen, warum sie ein Problem mit einem negativen Cashflow haben. Diese Erklärung ist für alle Unternehmen erforderlich, die ein periodengerechtes Buchführungssystem verwenden. Die meisten Unternehmen verwenden das Periodenrechnungssystem, da die nationalen Rechnungslegungsstandards strenge Anforderungen an das Periodensystem stellen. Die Kapitalflussrechnung besteht aus drei Abschnitten: Betrieb, Investitionen und Finanzierung. Jeder Abschnitt listet die besonderen Bargeldbewegungen auf, die ein Unternehmen während seiner Betriebslebensdauer erleben wird. Die Überprüfung dieser Erklärung kann Eigentümern und Managern helfen, Probleme im Zusammenhang mit dem negativen Cashflow des Unternehmens zu erkennen.
Hohe Betriebskosten sind ein Grund für einen negativen Cashflow eines Unternehmens. Der Betriebsaufwand wird im Betriebsteil der Kapitalflussrechnung erfasst. Unternehmen, die für Arbeit, Rohstoffe, Versorgungsunternehmen, Wartung für Einrichtungen und andere Gegenstände, die für den täglichen Betrieb benötigt werden, zu viel bezahlen, haben ein größeres Potenzial für einen negativen Cashflow.
Auch ein geringes Verkaufsvolumen führt zu einem negativen Cashflow. Wenn ein Unternehmen nicht genügend Waren auf dem freien Markt verkaufen kann, wird das Unternehmen sicherlich niedrige Cashflows verzeichnen. Schlechte Kostenrechnungspraktiken können der Grund für niedrige Umsätze und hohe Betriebskosten sein. Unternehmen, die die Kosten nicht effektiv erfassen und den Produkten zuordnen können, werden nicht verstehen, wie sie Produkte bepreisen.
Im Investitionsteil der Kapitalflussrechnung können Investitionen in das Anlagevermögen zahlungswirksame Probleme aufweisen. Der Kauf von zu vielen Anlagegütern, die dem Unternehmen keinen Mehrwert bringen, führt zu sofortigen Cashflows ohne Potenzial für zukünftige Cashflows. Dies kann sowohl eine unmittelbare negative Cashflow-Situation als auch ein langfristiges Cashflow-Problem sein.
Der Investitionsteil steht in engem Zusammenhang mit dem Finanzierungsteil der Kapitalflussrechnung. Unternehmen benötigen häufig Fremdfinanzierung, um das Anlagevermögen zu bezahlen. Die Aufnahme von Krediten mit hohen Zinssätzen, Ballonzahlungen oder anderen ungünstigen Bedingungen führt zu hohen Barzahlungen für Kredite, die das Unternehmen vor Betriebskosten zahlen muss.